金融危機的表現(xiàn)精選(五篇)

序言：作為思想的載體和知識的探索者，寫作是一種獨特的藝術，我們?yōu)槟鷾蕚淞瞬煌L格的5篇金融危機的表現(xiàn)，期待它們能激發(fā)您的靈感。

篇1

【關鍵詞】金融危機 奢侈品 中國市場

國外奢侈品行業(yè)

在金融危機發(fā)生之前，奢侈品尤其是服裝業(yè)像是巴黎，米蘭時裝周很多都打出“奢華到不可收拾”的品牌定位！他們大多使用皮草或者珍珠，鉆石等很奢侈的東西裝飾衣服，飾品。以及在高端的汽車制造業(yè)，私人飛機廠商和私人銀行都有較穩(wěn)定的銷售業(yè)績。在此次金融危機沖擊過后，很多媒體對這些人們很熟知的奢侈品牌也是爭相報道，非常關注。米蘭、巴黎時裝周上，那些之前奢華或前衛(wèi)到不可收拾地步的服裝已經很難覓見蹤影，代之的是更趨保守和經典的服裝、配飾設計和顏色運用，因為這樣的服裝能夠經受住潮流的沖擊。在此危機的非常時期，豪華游艇、私人飛機等奢侈品行業(yè)也未能例外。英國《金融時報》對此撰文，高端奢侈品市場不受經濟周期影響的觀點已經站不住腳了，有跡象表明富豪們正在減少這方面的消費，而不再是“只買最貴的”了。最近，英國高級定制時裝生產商哈迪·埃米斯瀕臨破產，這讓奢侈品行業(yè)也開始明白“高處不勝寒”的道理。

據統(tǒng)計，亞洲金融危機時期，80 %的消費者減少了他們在休閑、購買衣服和請客的花費。在泰國，58 %的泰國人不再購買時裝，45 %和46 %的人不再購買whisky 和雜志。除了有形的奢侈品的消費數(shù)量下降以外，消費者還會減少在諸如旅游、休閑等無形服務的花費。需要指出的是，人們在某些奢侈品消費可能并不是消失，而是轉移到次等的奢侈品上。比如，經濟危機時期，奔馳、寶馬這些豪華車的銷量會遭到嚴重沖擊，而那些二線的產品比如現(xiàn)代、豐田等的銷量反而會上升。或者，人們會從一些別的奢侈品中去尋找安慰，比如高檔香煙和啤酒等。所以對于各大奢侈品商來說，尋找新的營銷策略或者開辟一個新的市場是最有效的方法，于是大多奢侈品商都將矛頭指向了中國，這塊新興的市場！

奢侈品在中國的銷售情況

“中國的奢侈品消費市場是一個新興市場。奢侈品市場可以分為成熟市場和新興市場。其中，成熟市場主要包括法國、意大利、其它歐洲國家、美國等，共同特點是都是歷史悠久的奢侈品牌原產地，引導成熟市場消費的享受主義，講究娛樂消費，追求小眾感覺和滿足品味『生炫耀。新興市場如中國、俄羅斯等，消費者追求最新系列或產品，指導新興市場消費的思潮是新奢侈主義，主要消費群體是新富階級，追求認同度和功利性炫耀。”（--摘自《當代經濟》）

對于中國市場來說，奢侈品還是很受追捧的。很多現(xiàn)代白領甚至幾個月的工資只能買一個國際大牌的手袋，但對于他們來說，他們愿意去追尋這種地位象征，品味象征的代表。甚至愿意掏腰包去購買！

中國是奢侈品牌避風港灣，高端奢侈品的銷路依然在走高

很難想象，在金融海嘯席卷歐洲后，奢侈品的生意卻更加紅火。法國奢侈品集團LVMH公布了中國內地近期營業(yè)狀況：10月份第一周的收入竟然比上一周增長12%，而此后也都有不同程度的增長。

據統(tǒng)計，法國奢侈品集團PPR第二季度增長4.5%，較去年同期的44.7億歐元上升到49.7億歐元，其中奢侈品業(yè)務增長8.8%，Puma增長6.3%。其中，Gucci的銷售額上升3.8%，達到5.05億歐元，而在今年第一季度曾經下降3.3%。整個奢侈品業(yè)務的增長主要來自除日本以外的亞洲市場，其中，中東上升60%，中國就上升83%居全球之最；而歐洲和美國的增長分別為14%和10%。Bottega Veneta繼續(xù)表現(xiàn)強勁，上升13.6%，達到9100萬歐元，其中在日本以外的亞洲市場增長56%。Yves Saint Laurent增長25.4%，達到5700萬歐元。Balenciaga、Boucheron、Stella McCartney和Alexander McQueen等品牌總共上升23.9%，達到1.08億歐元。到了第三季度則只維持了1.7%的緩慢增長。（--摘自《網易新聞》）

但是，中國成為躲避強大金融風暴的港灣，對于高速發(fā)展的中國來說，并不都是益處。很多奢侈品在中國也爭相改變銷售策略，廣告，更是必不可少的宣傳方式！而很多奢侈品在傳播過程中，手法也是多種多樣。例如：讓消費者直接體驗以往生活中接觸不到的奢侈品牌，奢侈品牌經常通過偶像、明星來激發(fā)消費者，增加他們的身體體驗。這也就是廣告體驗！通過信息的傳遞與互動，可以改變一些我國的現(xiàn)有的奢侈品市場中不好的影響，中國的新富群體需要接受教育，需要有價值的關懷。

對于現(xiàn)在的中國來說，雖然免受了金融風暴的侵害或者說是嚴重打擊，可是中國的經濟已經現(xiàn)在年輕人對于奢侈品持有的態(tài)度都是岌岌可危的。中國在奢侈品市場上不僅要注重消費，而且要注重生產，特別是蘊涵有中國文化的奢侈品。從總體上看，中國在奢侈品市場上更多的是表現(xiàn)為奢侈品的進口國、消費國；而不是出口國、生產國。

所以，我們應致力于改善這種被動的銷售局面，改“中國制造”為“中國創(chuàng)造”。。對此，中國要由注重奢侈品的消費轉向注重奢侈品的生產。當然，奢侈品的生產要求有歷史文化的沉淀，是在特定的文化背景下精心培育而成的。如大多數(shù)國際知名奢侈品牌都是植根于歐美文化土壤。對于中國這種歷史沉淀相當深厚的國家來說，我們才擁有真正的奢侈品！

還有，對于價值觀念上，要引導人們注重對社會的責任和價值關懷。有調查顯示，中國45%的財富掌握在10%的富人手中，而對于奢侈品的購買，又不僅僅限制于這些富人。所以，改變我國國人的現(xiàn)有消費觀念是至關重要的。

電影里說，“不買最好的，只買最貴的”。實際生活中，你不得不承認，奢侈品就是貴，但也就是好。奢侈品，在一定程度上，是高品質生活的象征，也是一種追求夢想的過程。

篇2

[關鍵詞] 德國 金融危機 表現(xiàn) 原因

一、危機的爆發(fā)及其表現(xiàn)

爆發(fā)于美國的次貸危機迅速沖擊了德國的金融市場。德國法蘭克福DAX指數(shù)在2008年9月下旬到10月下旬期間集中急速下滑，一個月內從近6500點跌至近4300點，跌幅高達33.8%。之后的3個月，DAX指數(shù)反復震蕩，在2009年3月再次出現(xiàn)大幅下滑，失守4000點，上市公司的市值大幅縮水。受美國金融危機沖擊最早、最大和最直接的是德國地產融資抵押銀行，其旗下愛爾蘭子公司德發(fā)銀行因為未能完成短期融資計劃，開始陷入危機，之后母公司德國地產融資抵押銀行受到影響，股價一落千丈，出現(xiàn)了700億到1000億歐元的資金缺口，瀕臨破產，而2007年德國地產融資抵押銀行稅前還實現(xiàn)了8.62億歐元的利潤。不僅地產融資抵押銀行遭到重創(chuàng)，絕大多數(shù)德國金融巨頭也都未能幸免。2008年德意志銀行這家德國最大的金融機構稅前虧損57億歐元，稅后虧損額也高達39億歐元。德國第二大金融機構――德國商業(yè)銀行僅實現(xiàn)300萬歐元的稅后利潤，而運營虧損高達3.78億歐元。德國安聯(lián)保險集團凈虧損24億歐元。而德國郵政銀行則自1996年以來首次出現(xiàn)8.21歐元的赤字。此外，部分德國州立銀行因為股票大跌、購買雷曼兄弟有毒證券、受到冰島破產等因素的影響，出現(xiàn)巨額虧損，比如巴伐利亞州州立銀行2008年虧損就高達50億歐元。

接著，金融危機的影響逐漸蔓延到德國的實體經濟。具體表現(xiàn)為以下幾個方面。

1.經濟增長放緩。德國國內生產總值在2008年仍然實現(xiàn)了1.3%的增長，但是與2006的3.0%和和2007年的2.5%的經濟增長相比，增長明顯放緩。其中，2008年的前三個季度運行良好，德國GDP同比分別增長了2.8%、2.0%、0.8%，但是第四季度出現(xiàn)明顯下滑，同比增長出現(xiàn)負數(shù)，為1.6%。隨著金融危機的負面影響在實體經濟領域的逐漸顯現(xiàn)，德國經濟在2009年第一季度進一步惡化，與前一季度相比德國國內生產總值下滑了3.8%，這已經是連續(xù)四個季度德國GDP環(huán)比增長出現(xiàn)負數(shù)。而與去年同期相比，德國經濟更是萎縮了6.7%，創(chuàng)造了自1970年有季度統(tǒng)計數(shù)據以來單個季度GDP下滑幅度的記錄。德國經濟增長的總體放緩在德國的支柱產業(yè)――制造業(yè)上表現(xiàn)出來，從2008年5月開始，德國加工制造業(yè)獲得訂單指數(shù)與上一年同期相比增長率一直為負；進入2009年，情況進一步惡化，1月份和2月份的獲得訂單指數(shù)同比分別下滑了36.8%和38.3%。從銷售來看，2009年2月德國汽車整車及零部件的實際銷售額同比下降了39.6%，其中德國國內減少了30.4%，而在國外下降了44.5%；金屬制造加工業(yè)的實際銷售額與2008年2月相比下滑了29.9%；機械行業(yè)和化學工業(yè)的銷售情況同樣十分暗淡，2009年2月同比分別下滑了22.3%和25.8%。

2.投資減少。投資額2008年第四季度出現(xiàn)了負增長。剔除價格因素以后，德國2008年第四季度的投資同比減少了其中機器及設備投資同比下降了住宅投資降低了0.8%，建筑物投資增長了0.7%

3.出口受阻。德國的出口受到金融危機的沖擊最大。2008年第四季度的出口同比減少了5.2%，環(huán)比下降了7.3%，這是自1993年第三季度以來出口減幅最大的季度。與2008年同期相比，2009年1月份和2月份的出口分別下降了20.7%和23.3%，其中對歐盟其他國家的出口下滑幅度要大于對世界其他國家的出口。2009年2月份，德國對非歐盟國家的出口同比減少了20. 65%，而對歐盟國家的出口同比減少了24.4%。

4.失業(yè)人口增多。 2009年4月登記失業(yè)人數(shù)為385.5萬，失業(yè)率為8.6%，與上年同期相比波動不大。但是金融危機的負面影響已經開始在勞動力市場顯現(xiàn)， 2009年3月就業(yè)人數(shù)(按照國際勞動組織統(tǒng)計就業(yè)標準統(tǒng)計的數(shù)據)與上一年同期相比減少了46000人，下降了0.1%，這是自2006年2月以來德國就業(yè)人數(shù)同比增長數(shù)字首次出現(xiàn)負數(shù)。

二、危機爆發(fā)的直接原因和深層原因的探討

美國次貸危機無疑是重挫德法經濟的第一推手及最直接的原因。危機前，德法國家正處于一個明顯的經濟上升周期，經濟增長和就業(yè)等宏觀指標呈現(xiàn)良好態(tài)勢。美國危機的外來沖擊致使德法經濟上升的趨勢戛然而止，并跌入衰退期。具體而言，美國金融危機波及德法金融業(yè)形成金融動蕩，造成投資和消費需求惡化，然后傳導到實體經濟。與工業(yè)革命時期以商品全球流通為標志的上一輪全球化相比，上世紀90年代開始的經濟全球化的主要特征是金融的全球化，主要表現(xiàn)為宏觀上全球金融市場的高度統(tǒng)一對接、金融產品銷售的全球化和微觀上金融機構經營方式的全球趨同。金融全球化在推動世界經濟一體化的同時，也使發(fā)端于一國的金融危機更容易演變成全球性的金融危機。美國次貸危機從2006年春季開始逐步顯現(xiàn)，2008年9月美國雷曼公司的轟然垮塌更是拉開了自1929年1933年經濟危機以來最嚴重的全球性金融和經濟危機的序幕。此次危機對德、法兩國經濟的影響路徑是先金融，后實體。金融危機對實體經濟的沖擊主要有兩條途徑：一是金融危機引發(fā)信貸危機。金融危機造成金融機構喪失相互間信任，擔心借出去的資金收不回來，因此不愿意互借資金，造成資金流通不暢，間接導致實體經濟中的企業(yè)特別是中小企業(yè)無法獲得充足的信貸，陷入融資困境，無法開展必要的投資和經營活動；二是金融危機使得消費者和投資者對未來前景信心不足，于是削減消費和投資支出，導致有效需求不足，商品銷路不暢、庫存囤積，造成經濟停滯，失業(yè)增加。

但如果僅僅是金融危機，德國分別5000億歐元的救市資金更是足以應付，但經濟危機仍然向縱深發(fā)展，德法經濟危機還受到其他原因的影響。就德國而言，其經濟結構存在的問題是經濟危機曼延的深層原因。

德國經濟結構的一大問題是外貿依存過高。德國經濟是一個“兩頭在外”的經濟，其國內經濟嚴重依賴國際市場，所以，長期以來，德國經濟一直存在著出口興旺而內需不足。德國是世界第一出口大國，從2003年至2008年連續(xù)6年保持世界頭號出口大國地位，出口對國內生產總值GDP的增長貢獻一直保持在較高水平。2007年德國出口9690億歐元，占歐盟出口額的24.9%，對國內生產總值GDP的增長貢獻率達近40%。2008年出口商品和服務共計11771.4億歐元，進口10200.7億歐元，外貿依存度高達88.17%一直以來，德國的外貿出口已經成為德國最重要的經濟拉動力，國內經濟增長的首要推動力。然后，全球經濟不景氣，德國出口遭受嚴重打擊，由于德國經濟長期內需不足，主要依賴外貿，尤其是出口拉動經濟，受影響大，所以，當國際市場需求下降，德國出口萎縮時，德國經濟便立刻陷入衰退口就像多米諾骨牌，當?shù)聡某隹谶@張骨牌倒下時，其后工人的就業(yè)率、居民的消費力等也就紛紛跟著倒下。外需不足，內需又由于高失業(yè)率和低購買力而雪上加霜，因此德國的經濟無可避免地陷入到嚴重衰退之中。

而高的外貿依存需要有保持外貿優(yōu)勢的能力，而德國現(xiàn)在這種優(yōu)勢在逐漸喪失。德國經濟以工業(yè)為主，而工業(yè)中又以傳統(tǒng)工業(yè)汽車、機械和化工為主，三者構成德國工業(yè)的三大支柱。傳統(tǒng)工業(yè)是德國保持經濟強國地位的基礎，“德國設計、他國制造”曾是德國人引以為傲的口號。但是，德國自1960年、1970年代開始的將科研重點過分囿于制造業(yè)相關實用技術的弊端也開始逐漸顯現(xiàn)：盡管這一選擇對保持德國在其傳統(tǒng)強項化工、電子、汽車和機械制造行業(yè)的出口優(yōu)勢頗為有效，但“人無遠慮，必有近憂”。隨著全球化加速，國際競爭的日益激烈，第三世界的不斷工業(yè)化，德國傳統(tǒng)工業(yè)的競爭力正日益下降。2008年以來，一方面是受金融危機下世界經濟疲軟，國際市場汽車、機械和化工產品需求下降的影響，另一方面，第三世界的不斷工業(yè)化多少也瓜分了原屬于德國的市場。20世紀90年代中期，德國曾經試圖進行經濟結構的調整，向高新技術產業(yè)轉型，但由于起步較晚，加之德國在尖端技術開發(fā)、利用和投資力度方面落后于美國、日本、英國等國，導致德國在上世紀90年代興起的信息技術的競賽中完敗于美國等，被迫大量引人相關人才盡管目前德國在能源和環(huán)保技術方面具有相當領先的地位，但仍不能成為獨樹一幟，引領新一輪科技創(chuàng)新和產業(yè)升級，難以形成國際產業(yè)分工上的競爭優(yōu)勢，未能實現(xiàn)產業(yè)轉型，直至目前，德國經濟結構仍以傳統(tǒng)工業(yè)為主，依靠傳統(tǒng)工業(yè)維持經濟的增長。

篇3

金融業(yè)是現(xiàn)代市場經濟中非常重要的部門，各國法律和監(jiān)管機構都要求金融機構及從業(yè)者守法、穩(wěn)健經營，但還是存在著部分金融業(yè)者為了達到不法目的而違規(guī)經營，其中表現(xiàn)最為多見的是賬外經營行為。賬外經營常見于銀行、證券、保險等多類金融機構，尤以銀行的賬外經營為盛。

一、金融機構賬外經營行為的性質

對金融機構的賬外經營行為，有的學者認為：“不在賬面上經營，即不反映在銀行科目里的資金經營，多為將吸收來的存款及發(fā)放給企業(yè)、個人的貸款不納入銀行科目核算的一種非法經營行為”。筆者認為，這一提法盡管揭示了賬外經營的一些特征，但還不夠周密。筆者嘗試將金融業(yè)務中常見的賬外經營表現(xiàn)形式加以歸納，主要有：

（一）不如實記賬

不如實記賬指金融機構對發(fā)生的存款、貸款、資金業(yè)務、證券業(yè)務等不按正常、合法的會計程序記賬，不在規(guī)定的會計科目內進行核算，使其不在會計報表和資產負債表中反映。

（二）搞“兩本賬”、“賬外賬”

搞“兩本賬”、“賬外賬”指的是另立賬戶、賬目，隱瞞部分業(yè)務活動，將非法吸收的資金和違法發(fā)放的貸款進行“體外循環(huán)”。

（三）私設“小金庫”，轉移和隱瞞部分收支

賬外經營會導致巨額資金流于正常金融渠道之外，增大了金融機構的經營風險，不但容易釀成兌付危機，也給洗錢等上下游犯罪造成了可乘之機，嚴重地破壞了金融秩序，危及到整個金融行業(yè)的健康發(fā)展。

金融機構賬外經營行為在上世紀90年代頻頻發(fā)生，引起了國家的重視，有關部門多次下發(fā)文件進行制止糾正，并在《中華人民共和國會計法》以及《中華人民共和國商業(yè)銀行法》這兩部重要的法律中對此加以規(guī)定。《會計法》第7條規(guī)定：“下列會計事項，應當辦理會計手續(xù)，進行會計核算：（一）款項和有價證券的收付；（二）財務的收發(fā)、增減和使用；（三）債權債務的發(fā)生和結算等……”；商業(yè)銀行法第55條規(guī)定：“商業(yè)銀行應當按照國家有關規(guī)定，真實記錄并全面反映其業(yè)務活動和財務狀況，……商業(yè)銀行不得在法定的會計賬冊外另立會計賬冊”。此外，還有一些行政法規(guī)如《金融違法行為處罰辦法》第一次專門對賬外經營行為作出了禁止性規(guī)定：“金融機構不得以下列方式從事賬外經營行為：（一）辦理存款、貸款等業(yè)務不按照會計制度記賬、登記，或者不在會計報表中反映；（二）將存款與貸款等不同業(yè)務在同一賬戶中軋差處理；（三）經營收入未列入會計賬冊；（四）其他方式的賬外經營行為”。對于賬外經營行為的法律責任，該辦法第11條規(guī)定：“……金融機構違反前款規(guī)定的（指賬外經營），給予警告，沒收違法所得，并處違法所得1倍以上5倍以下的罰款，沒有違法所得的，處10萬元以上50萬元以下的罰款；對該金融機構直接負責的高級管理人員、其他直接負責的主管人員和直接責任人員，給予開除的紀律處分；情節(jié)嚴重的，責令該金融機構停業(yè)整頓或者吊銷經營金融業(yè)務許可證，構成用賬外客戶資金非法拆借、發(fā)放貸款罪或者其他罪的，依法追究刑事責任”。

從這些規(guī)定可以看出，我國關于賬外經營的立法內容主要是從賬務處理和財務管理的角度入手――因為賬外經營行為侵犯了賬務、會計管理制度的嚴肅性和可信性；作為經營風險極高的金融機構不將其經營成果如實進行記錄和反映，使監(jiān)管機關難以掌握金融機構的經營現(xiàn)狀和風險狀況，無法保證對其進行有效的監(jiān)管。即便再高明的賬外經營行為也必須寄存在財務會計管理體系中，對其識破和查處也必須從會計渠道入手，因而，賬外經營行為從本質上看是一種嚴重的會計違法――犯罪行為。

二、金融機構賬外經營行為的主要表現(xiàn)形式

在金融業(yè)務當中，賬外經營行為并不是單獨發(fā)生的，而常為一些違法犯罪行為所利用，如我國的刑法中所規(guī)定的用賬外客戶資金非法拆借、發(fā)放貸款罪。類似的行為主要有：

（一）賬外非法吸儲行為

賬外非法吸收儲蓄存款在金融機構賬外經營中屢見不鮮。同一般的違法吸儲相比，金融機構在賬外從事違法吸儲有四個動機：一是容易逃避監(jiān)管與查處；二是可以不交或少交各種存款準備金；三是為了方便地支付高息；四是為了更方便地使用那些違法攬存的資金。賬外吸儲也采用提高存款回報這種慣用方式，主要手法有：在存款當時就從賬外返還現(xiàn)金、給予回扣和手續(xù)費、給予實物或物質利益作為“獎勵”、允諾事后或在支取存款時從賬外另行支付“分紅”、“貼水”。賬外吸儲還有一些特殊的表現(xiàn)形式，如：1．賬外私設儲蓄品種，自行設定利率檔次來吸收資金；2．明知是單位存款或本不應作為儲蓄存款的資金卻將其按儲蓄存款對待，在賬外吸收這些資金。由于賬外非法吸收的存款手段比較隱蔽，支付高息和手續(xù)費比較便利，吸收來的資金運用起來受限制較小，因而一些金融機構在非法吸收公眾存款時樂于采用。

（二）賬外非法出具金融票證行為

非法出具金融票證案件包括非法出具信用證、保函、存單、票據、信用證明文件等。在金融機構賬外經營活動中，多采用非法出具存單的手法。其行為表現(xiàn)為：1．收取客戶存款后不入賬，開出空頭存單；2．將收到資金的極少部分入賬，大部分留在賬外循環(huán)，開出票面金額與金融機構自留底單金額嚴重不符的存單，即通常所說的“鴛鴦存單”；3．將允諾付給客戶的超出正常利息的高息或好處費、手續(xù)費金額也開進存單面額之中，使開出存單面額大于實際入賬金額，即虛開高額存單；4．使用已封存或停止使用的印鑒、空白存單以及其他不規(guī)范的存款憑證等。這些操作手法的目的大多是為了配合非法吸收存款的行為，或者是將賬內的正常資金轉為賬外資金，為賬外經營提供方便。

（三）用賬外客戶資金非法拆借、發(fā)放貸款的犯罪行為

這是金融機構賬外經營行為最典型的操作手法。金融機構實施非法拆貸一般分為兩個步驟，第一步是金融機構利用辦理存儲業(yè)務之機，收授儲戶存款或者高息吸存社會閑置資金后不如實記入存款賬目；第二步是以高利轉貸以牟取利息收入，或者違反金融機構之間拆借資金的用途、來源、期限、利率將資金拆借給其他金融機構獲取高息或者以金融機構名義為單位之間非法拆借巨額資金做擔保以收取手續(xù)費，而在賬目上往往又反映不（下轉第49頁）（上接第47頁）出這些業(yè)務活動，形成資金的“體外循環(huán)”。上世紀90年代中期以來這類行為開始抬頭，有的金融機構甚至被某些犯罪分子把持和惡意經營，成為用資人隨時提供資金的“提款機”和犯罪工具。目前又出現(xiàn)了新的操作手法，如違規(guī)挪用社保基金、閑置財政資金、通過虛構的委托貸款合同等方式來達到目的。

（四）違法發(fā)放貸款行為

根據《商業(yè)銀行法》和《貸款通則》等金融法規(guī)中關于貸款的規(guī)定，違法發(fā)放貸款的形式主要有：1．違反規(guī)定提高利率、降低利率或采用其他不正當?shù)氖侄伟l(fā)放貸款；2．不對借款人的主體資格、借款用途、償還能力進行嚴格審查輕率發(fā)放貸款；3．不對借款人提供的擔保物權屬、價值以及實現(xiàn)抵押權和質權的可行性進行嚴格審查發(fā)放貸款；4．不按照規(guī)定與借款人簽訂貸款合同、保證合同，辦理貸款憑證、抵押質押手續(xù)。在賬外經營中常常是把來源于正常渠道的信貸資金轉入賬外，而且在發(fā)放貸款過程中存在著很多違法情形。通過分析已暴露的金融機構賬外經營中發(fā)放的貸款行為可以發(fā)現(xiàn)兩個極端：一種賬外貸款是典型違法的，對貸款人特別是關系人的審查敷衍了事，沒有完備的借款合同和借款憑證或根本不簽合同，而只是僅憑一張轉賬支票或者其他會計憑證就把大額資金貸出，貸款的擔保物徒有其名，抵押形同虛設，保證人根本無代償能力等等；另一種賬外放款則是手法隱蔽，花樣翻新，表面看起來符合貸款要求，比如將貸款貸給空殼公司后立即轉出、由關聯(lián)公司循環(huán)擔保、明知擔保物有瑕疵或不保值照樣貸款等。有的還形成了出資方、金融機構、用資人三方勾結，事先談妥資金數(shù)目和利息條件，然后由金融機構在賬外將資金“指定”貸給用資人的情況。

三、對我國現(xiàn)行立法的反思和建議

我國現(xiàn)有的法律和法規(guī)對賬外經營行為缺乏準確的定義，賬外經營方面的立法現(xiàn)在比較薄弱，沒有系統(tǒng)性，缺乏整體的思路，存在救急、救火的現(xiàn)象。基于此，筆者建議：

（一）對賬外經營進行科學的定義

建議把賬外經營規(guī)定為“金融機構或金融機構工作人員違反金融、會計法規(guī)和金融機構內控制度，逃避金融監(jiān)管，對存貸款、結算業(yè)務以及其他經營活動不如實在會計賬冊中記錄和反映，或隱瞞其他法定會計事項以達到獲取非法利益目的的行為”。既強調其違反會計制度的特點，也突出其違反金融監(jiān)管、違反業(yè)務法規(guī)、自行其是的特點。

（二）對現(xiàn)有的金融法律、行政法規(guī)中關于賬外經營的規(guī)定加以充實

現(xiàn)在只有《金融違法行為處罰辦法》對賬外經營行為作了概括性規(guī)定，筆者建議在高層次的商業(yè)銀行法中對賬外經營行為作出原則性規(guī)定，在關于存款、貸款、結算的專門法規(guī)、規(guī)章中對各種賬外經營行為作出更為細致的規(guī)定，然后在處罰辦法中歸總其成。

（三）增設賬外經營罪代替用賬外客戶資金非法發(fā)放貸款、拆借罪

篇4

首先，金融危機是由外部因素還是由內部因素造成的，歷來學術界有兩種比較對立的觀點：陰謀論和規(guī)律論。陰謀論者認為金融危機是經濟體遭受有預謀和有計劃造成的，是外因造成的。特別是在東南亞金融危機以后，這種觀點較為流行。規(guī)律論者認為金融危機是經濟體的自身規(guī)律，是內因造成的。隨著金融監(jiān)管技術提高，一個國家監(jiān)管或管治出現(xiàn)問題而導致金融危機的可能性變小。但隨著經濟全球化趨勢的增強，現(xiàn)代的金融危機基本上表現(xiàn)為國際經濟失衡的條件下，國際資本在利益驅動下利用扭曲的國際貨幣體系導致區(qū)域性金融危機爆發(fā)，因而從本質上說金融危機的性質和成因都發(fā)生了變化。金融危機是資本主義經濟體制固有的內容，1929-1933年的世界經濟大恐慌，更是以嚴重的金融危機為先導。1994年的墨西哥金融危機和1997年的東亞金融危機首先發(fā)生于資本主義世界。可見，金融危機有其制度根源，是資本主義危機。金融危機的可能性存在于市場經濟固有的自發(fā)性的貨幣信用機制，一旦金融活動失控，貨幣及資本借貸中的矛盾激化，金融危機就表現(xiàn)出來。以金融活動高度發(fā)達為特征的現(xiàn)代市場經濟本身是高風險經濟，包含著金融危機的可能性。經濟全球化和經濟一體化是當代世界經濟的又一重大特征。經濟全球化是市場經濟超國界發(fā)展的最高形式。第二次世界大戰(zhàn)后各國之間商品關系的進一步發(fā)展，各國在經濟上更加互相依存，商品、服務、資本、技術、國際間的頻繁流動，經濟的全球化趨勢表現(xiàn)得更加鮮明。金融活動的全球化是當代資源在世界范圍內重新配置和經濟落后國家與地區(qū)躍進式發(fā)展的重要原因，但國際信貸、投資大爆炸式地發(fā)展，其固有矛盾深化，金融危機必然會在那些制度不健全的、最薄弱的環(huán)節(jié)爆發(fā)。綜上所述，現(xiàn)代市場經濟不僅存在著源于商品生產過剩、需求不足的危機，還存在著由于金融信貸行為失控、新金融工具使用過度與資本市場投機過度而引發(fā)的金融危機。在資本主義世界，這種市場運行機制的危機又受到基本制度的催化和激化。金融危機不只是資本主義國家難以避免，也有可能出現(xiàn)于社會主義市場經濟體制中。金融體制的不健全、金融活動的失控是金融危機的內生要素。正因為此，在當前我國的體制轉型中，人們應該高度重視和切實搞好政府調控的市場經濟體制的構建，特別要花大力氣健全金融體制，大力增強對內生的和外生的金融危機的防范能力。

總結：東南亞金融危機爆發(fā)后，人們對危機爆發(fā)的原因進行了廣泛和深入的探討，指出了危機爆發(fā)的內在原因和外在原因，劉詩白則進一步指出深層次的原因，即現(xiàn)代貨幣信用機制導致危機的爆發(fā)。只要現(xiàn)代市場經濟存在，市場經濟所固有的貨幣信用機制就可能導致金融危機。只不過，它只是發(fā)生在那些制度不健全的、最薄弱的國家。這一點在社會主義市場經濟國家也不例外。雖然如此，我們仍然可以通過健全金融體制來防范金融危機，劉詩白又給我們指出了一條防范金融危機之路。

其次，金融危機可以分為貨幣危機、債務危機、銀行危機等類型。近年來的金融危機越來越呈現(xiàn)出某種混合形式的危機。一般表現(xiàn)為人們基于經濟未來將更加悲觀的預期，整個區(qū)域內貨幣幣值出現(xiàn)幅度較大的貶值，經濟總量與經濟規(guī)模出現(xiàn)較大的損失，經濟增長受到打擊。往往伴隨著企業(yè)大量倒閉，失業(yè)率提高，社會普遍的經濟蕭條，甚至有些時候伴隨著社會動蕩或國家政治層面的動蕩。

最后，金融危機的往往表現(xiàn)出如下特點：波及范圍廣，持續(xù)時間長；對實體經濟產生影響，造成經濟危機；影響深遠，推動國際政治經濟格局變革。

金融危機的影響

篇5

金融危機的發(fā)展歷程長于經濟危機，在過去，金融危機是由于人為因素的投機過度或者商業(yè)戰(zhàn)爭等原因導致，而經濟危機時生的金融危機主要是生產過剩所引發(fā)，金融危機是經濟危機的預兆。

馬克思的金融危機思想以貨幣危機為基礎，商品與貨幣價值形態(tài)的對立與轉換是導致經濟危機與金融危機的原因。其表現(xiàn)之一為商品的買賣之間分離就存在危機的可能，買和賣在時間與空間上分離，因此導致了貨幣和商品之間的轉換具有不確定和隨意性，因此導致了商品生產與價值實現(xiàn)間有危機存在；表現(xiàn)之二為信用發(fā)展導致了商品買賣活動中的商品與貨幣在時間上的差異加劇。因為信用可以促使統(tǒng)一貨幣進行支付職能的多次執(zhí)行，但是如果企業(yè)發(fā)生了支付障礙，那么可能會牽連其他企業(yè)或者信用機構受到影響，從而導致社會中支付鏈條的多處中斷，金融危機由此產生。在馬克思看來，社會經濟活動中，經濟危機無法阻止，金融危機為突出表現(xiàn)。一般危機表現(xiàn)為生產過剩與銀行信用兩種危機種類。在2007年爆發(fā)的全球金融危機中，就屬于銀行信用類別的危機，也可以稱為貨幣危機，但是與生產過剩也有一定聯(lián)系。當年主要是由于銀行家們要解決資本家的生產過剩狀況，并分割超額利潤，從而想通過設計超現(xiàn)實的買賣商品金融衍生品來解除生產過剩的現(xiàn)狀，但是卻導致貨幣和支付能力不足的百姓在其設計下超前消費，從而將信用資金鏈延長，一旦資金鏈過度拉長就會形成貨幣危機以及全社會的經濟危機。之所以商品出現(xiàn)貶值，在于商品不能正常轉換為貨幣，而無法如期償還債務在于無法讓債務轉變?yōu)楝F(xiàn)實的貨幣，而信用貨幣不充足則引發(fā)銀行與企業(yè)的破產倒閉。馬克思認為，金融危機具有突發(fā)性、傳遞性等特點。

以1997年亞洲金融危機為例，在之前亞洲的飛速經濟增長被人們視為契機，國內生產總值和人們的生活水平都得到快速的增長，然后就是在此背景之下突然爆發(fā)了亞洲金融風暴，讓很多國家、企業(yè)都有一種猝不及防的感覺，足以凸顯出了金融危機的突發(fā)性特點。此外，傳遞性也較為突出，特別是全球經濟一體化的當下，所有國家的經濟都牽連在一起，一旦發(fā)生了金融危機，將會快速、有力地波及到更大范圍，從最近幾次的金融危機中就可以很好的感受到這一特點，金融危機絕對不是獨立存在的。其中操縱型主要是由于貨幣資本家進行貨幣市場的操縱來達到獲取暴力的目的。如在市場上進行公債的拋售，然后得到等額的銀行券，相當于是可支配的借貸資本，從而讓市場的緊迫情況高漲，如果主要銀行聯(lián)手操作，就可以讓這種緊迫情況轉變?yōu)橐环N市場恐慌。貴金屬外流型主要是國內的貴金屬有減少的發(fā)展趨勢，促使銀行的貴金屬儲備低于市場的中等水平，從而讓國家的信用情況受到波及。如果國人對貨幣形式沒有了信任感，那么就會導致金融危機的發(fā)生。之所以這樣，是由于在這個情況之下，人們希望得到更多現(xiàn)金，過度地支配信用手段。而這樣的發(fā)展必將導致市場過剩，信用的迅猛收縮，從而雙方面導致形式的激烈化。而信用膨脹型主要是由于信息的錯誤引導導致了商業(yè)投機的活躍，從而導致信用膨脹，進而又讓商業(yè)投機增高，引發(fā)商品過剩而導致金融危機發(fā)生。而信用收縮型則與膨脹型相反。舉例來說，商品銷往遠方或者囤積在國內的商人資本的回流速度較慢，數(shù)量少，從而銀行進行催收貨款，或者進行商品購買開出的匯票在商品賣出前就到期，從而導致了金融危機的發(fā)生。

2經濟金融危機案例分析

以2007年的國際金融危機為例，其主要由美國次貸危機引發(fā)，在2008年開始波及到其他國家，是由于美國當時次級抵押貸款機構的大規(guī)模破產、投資基金的關閉、股市震蕩導致的金融海嘯。有美國次貸危機導致的美國金融危機，由此又引發(fā)全球金融動蕩，進而導致全球的經濟危機。在這次危機中，人們開始對按揭證券失去信心，雖然許多國家將巨額資金投入到金融市場中，但是也無法改變危機局勢的繼續(xù)發(fā)展。在2008年時金融危機完全處于失控狀態(tài)，同時引發(fā)大型的金融機構破產倒閉，甚至部分金融機構開始被政府接管。2007年的金融危機，如金融思想所認為的，這是世界經濟發(fā)展過程中的矛盾不斷激化所致。當年的金融危機廣泛影響了股市、樓市、銀行、保險等多種經濟領域，甚至影響到全球所有地方。而當年的金融危機對美國產生的經濟影響可以分為幾個階段：次貸危機轉化為金融危機，進而引發(fā)信貸危機，最后是經濟危機。

2007年前的10年左右時間，美國住房擁有量從64%提升到69%，當發(fā)現(xiàn)泡沫問題時，美聯(lián)儲進行加息的反應，連續(xù)操作了17次，從基準利率提升到了5.25%，但是這加重了次級貸款借款者的壓力，同時房價下滑又導致無法讓借款者得到貸款，從而貸款違約率情況迅猛提高，并且抵押資產的價值迅速縮水，造成了大批的金融機構發(fā)生財務問題，從而破產倒閉。當危機顯現(xiàn)階段，美國的次級債問題凸顯，銀行金融機構等開始大規(guī)模倒閉破產，而為了應對危機，美聯(lián)儲開始進行降息，但是金融機構又相繼陷入危機。在危機全面爆發(fā)階段，政府開始接管房利美和房地美，但是同樣導致了全球的金融海嘯，美國的兩大銀行面臨著破產的窘境，美國政府進而收購美林投資銀行，接管美國國際保險、華盛頓互助銀行，同時失業(yè)率也大幅度提升。