金融監(jiān)管的理論基礎(chǔ)精選(五篇)

序言：作為思想的載體和知識(shí)的探索者，寫(xiě)作是一種獨(dú)特的藝術(shù)，我們?yōu)槟鷾?zhǔn)備了不同風(fēng)格的5篇金融監(jiān)管的理論基礎(chǔ)，期待它們能激發(fā)您的靈感。

篇1

始于美國(guó)次貸危機(jī)的全球性金融危機(jī)重創(chuàng)了國(guó)際社會(huì)經(jīng)濟(jì)的發(fā)展，其波及范圍之廣、影響程度之深，都堪稱史上之最，由此也引發(fā)了人們對(duì)原有金融監(jiān)管理論和監(jiān)管體制的深入思考。金融監(jiān)管理論對(duì)金融監(jiān)管實(shí)踐具有重要指導(dǎo)意義，中國(guó)的金融監(jiān)管體制改革需要積極借鑒市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)發(fā)達(dá)國(guó)家的理論與經(jīng)驗(yàn)。本文對(duì)金融監(jiān)管理論的理論基礎(chǔ)和理論發(fā)展進(jìn)行了梳理，并在此基礎(chǔ)上，結(jié)合現(xiàn)代金融危機(jī)爆發(fā)的特點(diǎn)，借鑒后危機(jī)時(shí)代國(guó)際金融監(jiān)管的改進(jìn)經(jīng)驗(yàn)，提出金融業(yè)監(jiān)管要探索中國(guó)模式，而這一模式的基礎(chǔ)是穩(wěn)健高效并具有國(guó)際競(jìng)爭(zhēng)力的金融業(yè)。

【關(guān)鍵詞】

金融監(jiān)管理論；金融監(jiān)管體制；金融監(jiān)管改革

一、引言

金融監(jiān)管是指一國(guó)政府或其機(jī)構(gòu)對(duì)金融機(jī)構(gòu)所實(shí)施的各種監(jiān)督和管理，包括對(duì)金融機(jī)構(gòu)市場(chǎng)準(zhǔn)入、業(yè)務(wù)范圍、市場(chǎng)退出等方面的限制性規(guī)定，對(duì)金融機(jī)構(gòu)內(nèi)部組織機(jī)構(gòu)、風(fēng)險(xiǎn)管理和控制等方面的合規(guī)性、達(dá)標(biāo)性的要求，以及一系列相關(guān)的立法和執(zhí)法體系及過(guò)程。金融監(jiān)管包括金融監(jiān)督和金融管制兩方面。金融監(jiān)督側(cè)重于復(fù)雜的日常行為，而金融管制則側(cè)重于具有同一性規(guī)范的編制。

二、金融監(jiān)管的理論基礎(chǔ)

（一）信息經(jīng)濟(jì)學(xué)框架下的金融監(jiān)管理論

20世紀(jì)90年代以來(lái)，一系列的金融危機(jī)、特別是1997年的由新興市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)國(guó)家開(kāi)始的亞洲金融危機(jī)后，新古典經(jīng)濟(jì)學(xué)所倡導(dǎo)的金融自由化理論不斷受到批評(píng)。另外，監(jiān)管代表說(shuō)的主要觀點(diǎn)是，把金融監(jiān)管看做是廣大投資者及儲(chǔ)戶對(duì)金融中介實(shí)施監(jiān)督措施的代表。

（二）功能觀的監(jiān)管理論

所謂功能觀的監(jiān)管，即指依據(jù)金融體系基本功能而設(shè)計(jì)的金融監(jiān)管體制，即一個(gè)給定的金融活動(dòng)由同一個(gè)監(jiān)管者進(jìn)行監(jiān)管。功能觀金融監(jiān)管的概念主要是來(lái)自于有關(guān)金融體系的“功能觀點(diǎn)”學(xué)說(shuō)。金融中介功能觀大大地拓展了金融監(jiān)管理論的視野，從而把金融監(jiān)管理論的研究推向了一個(gè)新的水平。

（三）監(jiān)管激勵(lì)理論

在20世紀(jì)80年代以前，幾乎所有的監(jiān)管經(jīng)濟(jì)學(xué)研究都是經(jīng)驗(yàn)研究，而不是系統(tǒng)的、理論的，直到拉豐、梯若爾《政府采購(gòu)與監(jiān)管中的激勵(lì)理論》在1993年的出版：將激勵(lì)問(wèn)題引入到監(jiān)管問(wèn)題的分析中來(lái)，將監(jiān)管問(wèn)題當(dāng)作一個(gè)最優(yōu)機(jī)制設(shè)計(jì)問(wèn)題，在監(jiān)管者和被監(jiān)管者的信息結(jié)構(gòu)、約束條件和可行工具的前提下，運(yùn)用相對(duì)比較成熟的完備合約方法，分析雙方的行為和最優(yōu)權(quán)衡，并對(duì)監(jiān)管中的很多問(wèn)題都盡可能地從本源上內(nèi)生地加以分析。

三、金融危機(jī)后金融監(jiān)管理論的變革

（一）加強(qiáng)審慎監(jiān)管，預(yù)防系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn)

審慎原則是金融監(jiān)管的核心價(jià)值，但傳統(tǒng)的監(jiān)管理念體現(xiàn)為微觀審慎，注重對(duì)特定金融機(jī)構(gòu)風(fēng)險(xiǎn)的防范和控制，而缺乏對(duì)宏觀經(jīng)濟(jì)環(huán)境的政策以及金融市場(chǎng)的關(guān)注。

（二）對(duì)順周期性金融監(jiān)管的反思

金融系統(tǒng)的順周期性主要體現(xiàn)在對(duì)資本充足率監(jiān)管的順周期性和公允價(jià)值會(huì)計(jì)引起的順周期性兩方面上。改革的方向主要是：建立逆周期資本緩沖機(jī)制，即在經(jīng)濟(jì)發(fā)展繁榮時(shí)期，在金融形勢(shì)景氣時(shí)期，資本充足率要求應(yīng)相應(yīng)增加。

（三）薪酬激勵(lì)機(jī)制的變革

自危機(jī)爆發(fā)以來(lái)，針對(duì)金融業(yè)高管薪酬的評(píng)論和爭(zhēng)議不斷。二十國(guó)集團(tuán)（G20）和金融穩(wěn)定論壇（FSF）一致認(rèn)為美國(guó)金融機(jī)構(gòu)的高管為了領(lǐng)取高額薪酬，置股東和社會(huì)公眾利益與不顧，追求高收益同時(shí)具有高風(fēng)險(xiǎn)的金融產(chǎn)品，放任金融風(fēng)險(xiǎn)，是導(dǎo)致此次金融危機(jī)爆發(fā)的重要原因之一。

四、后金融危機(jī)時(shí)代金融監(jiān)管理念變革的國(guó)際經(jīng)驗(yàn)借鑒

在全球金融監(jiān)管政策選擇的大國(guó)博弈中，我們必須要把握兩個(gè)基本事實(shí)：一是任何一國(guó)的監(jiān)管體制都必須與其經(jīng)濟(jì)金融發(fā)展和開(kāi)放的程度相適應(yīng)，盡量做到風(fēng)險(xiǎn)的全覆蓋，最大限度地減少由于金融市場(chǎng)不斷發(fā)展而帶來(lái)的信息不對(duì)稱問(wèn)題；二是在現(xiàn)代市場(chǎng)條件下無(wú)論風(fēng)險(xiǎn)管理工具如何先進(jìn)，都不能避免因?yàn)闄C(jī)構(gòu)內(nèi)部原因或市場(chǎng)外部的變化而遭受風(fēng)險(xiǎn)事件的影響，這是由其高杠桿率、高關(guān)聯(lián)度和高對(duì)稱性的特性所決定的。

五、后危機(jī)時(shí)代下探索金融業(yè)監(jiān)管的中國(guó)模式

我國(guó)現(xiàn)行的金融監(jiān)管體制是分業(yè)監(jiān)管模式，其基本特征是：中國(guó)人民銀行負(fù)責(zé)貨幣政策的制定和執(zhí)行，中國(guó)銀行監(jiān)督管理委員會(huì)、中國(guó)證券監(jiān)督管理委員會(huì)和中國(guó)保險(xiǎn)監(jiān)督管理委員會(huì)分別對(duì)我國(guó)銀行業(yè)、證券業(yè)和保險(xiǎn)業(yè)實(shí)行分業(yè)監(jiān)管，是典型的一級(jí)多頭的分業(yè)監(jiān)管模式。但是，隨著金融業(yè)混合經(jīng)營(yíng)模式的發(fā)展和金融衍生工具的不斷創(chuàng)新，我國(guó)傳統(tǒng)的金融監(jiān)管制度和監(jiān)管理念難以適應(yīng)金融風(fēng)險(xiǎn)管理的要求，通過(guò)借鑒各國(guó)的金融改革經(jīng)驗(yàn)，我們應(yīng)該要總結(jié)出一條，適合自身發(fā)展的金融監(jiān)管模式。

（一）形成一個(gè)中心指導(dǎo)

可持續(xù)發(fā)展金融監(jiān)管目標(biāo)的中心應(yīng)是促進(jìn)本國(guó)經(jīng)濟(jì)可持續(xù)發(fā)展。大力支持金融業(yè)在低碳經(jīng)濟(jì)發(fā)展和經(jīng)濟(jì)結(jié)構(gòu)調(diào)整中發(fā)揮積極作用，要積極探討金融環(huán)保機(jī)制、經(jīng)營(yíng)策略、激勵(lì)考核體系，從業(yè)務(wù)流程與政策上把好項(xiàng)目關(guān)，完善懲戒機(jī)制。

（二）強(qiáng)調(diào)宏觀審慎監(jiān)管

危機(jī)的爆發(fā)表明微觀審慎監(jiān)管不足以實(shí)現(xiàn)維護(hù)金融體系穩(wěn)定的目標(biāo)。因?yàn)閱蝹€(gè)金融機(jī)構(gòu)的健康穩(wěn)定并不能夠保證整個(gè)金融體系的穩(wěn)定，單個(gè)金融機(jī)構(gòu)可以將自身的風(fēng)險(xiǎn)轉(zhuǎn)嫁到別的金融機(jī)構(gòu)上，或者將風(fēng)險(xiǎn)產(chǎn)品分割打包出售，但是整個(gè)市場(chǎng)上的系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn)是不可轉(zhuǎn)移和分散的。正是由于缺乏一個(gè)機(jī)構(gòu)在宏觀上對(duì)系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn)進(jìn)行監(jiān)管，才導(dǎo)致此次危機(jī)具有如此大的規(guī)模，破壞力堪稱歷史之最。我國(guó)應(yīng)吸取教訓(xùn)，在微觀審慎監(jiān)管框架下植入宏觀審慎監(jiān)管，防范系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn)。

六、結(jié)論

西方各國(guó)普遍認(rèn)為市場(chǎng)價(jià)格信號(hào)是正確的，因此金融危機(jī)前主流的金融監(jiān)管理念是讓市場(chǎng)機(jī)制發(fā)揮作用，少監(jiān)管或者不監(jiān)管。同時(shí)，西方各國(guó)還認(rèn)為對(duì)金融創(chuàng)新的監(jiān)管也沒(méi)有必要，因?yàn)槭袌?chǎng)競(jìng)爭(zhēng)的優(yōu)勝劣汰機(jī)制會(huì)自動(dòng)淘汰沒(méi)有必要或不創(chuàng)造價(jià)值的金融創(chuàng)新，因此能在市場(chǎng)上經(jīng)營(yíng)的金融創(chuàng)新產(chǎn)品都是“好”的。正是這樣的監(jiān)管理念，導(dǎo)致了危機(jī)前金融監(jiān)管的放松及金融監(jiān)管功能上的重疊交叉與缺位并存，進(jìn)而引發(fā)了波及全球范圍的金融危機(jī)。在危機(jī)過(guò)后，人們對(duì)原有的金融監(jiān)管理論及機(jī)制所存在的缺陷及問(wèn)題進(jìn)行了深入的分析，并迅速提出了一系列相應(yīng)的改革方案。我國(guó)應(yīng)在危機(jī)中吸取經(jīng)驗(yàn)教訓(xùn)，根據(jù)我國(guó)的實(shí)際情況，構(gòu)建適合我國(guó)金融發(fā)展的監(jiān)管體制。

參考文獻(xiàn)：

[1]金夏中.金融監(jiān)管體制的國(guó)際比較以及對(duì)我國(guó)的啟示[J].經(jīng)濟(jì)社會(huì)體制比較，2001，（4）

篇2

次貸危機(jī)暴露出的不監(jiān)管理念和監(jiān)管理論滯后與缺失，要求我們必須加強(qiáng)金融監(jiān)管基礎(chǔ)理論的研究，為進(jìn)一步的監(jiān)管改革提供強(qiáng)有力的理論支持。 

金融危機(jī)本質(zhì)上是理論危機(jī)，是經(jīng)濟(jì)金融基礎(chǔ)理論危機(jī)。此次全球金融危機(jī)實(shí)質(zhì)反映出了監(jiān)管缺失是影響金融穩(wěn)定和經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)的最重要風(fēng)險(xiǎn)，而金融監(jiān)管的缺失又源于缺乏強(qiáng)有力的金融監(jiān)管理論的支持。回顧百年金融發(fā)展史，金融監(jiān)管理論落后于金融監(jiān)管實(shí)踐的要求。截至目前仍然沒(méi)有一個(gè)普遍認(rèn)同的占主導(dǎo)地位的核心理論。從強(qiáng)化金融監(jiān)管的實(shí)踐看，金融監(jiān)管無(wú)一例外是應(yīng)對(duì)金融危機(jī)的直接產(chǎn)物，往往是危機(jī)后金融監(jiān)管各種假說(shuō)和流派相繼出現(xiàn)，其滯后性顯而易見(jiàn)。而分析既有的金融監(jiān)管理論，無(wú)論是公共產(chǎn)品理論、信息不對(duì)稱理論、金融脆弱性理論等均有不同程度的缺陷和不足，監(jiān)管的“利益沖突論“”尋租理論“”道德風(fēng)險(xiǎn)論“”監(jiān)管失靈論”等“監(jiān)管捕獲論“”成本論”也對(duì)政府的監(jiān)管效應(yīng)提出質(zhì)疑。而在監(jiān)管的完全性上，金融監(jiān)管理論一直脫胎于政府對(duì)經(jīng)濟(jì)干預(yù)的經(jīng)濟(jì)學(xué)原理，只注意到了金融體系對(duì)整個(gè)經(jīng)濟(jì)的特殊影響，卻往往忽略了對(duì)金融活動(dòng)本質(zhì)屬性和金融體系運(yùn)作特殊性的研究，對(duì)金融體系或金融活動(dòng)本身的風(fēng)險(xiǎn)關(guān)注不夠，比如對(duì)高科技發(fā)展和金融創(chuàng)新帶來(lái)的金融衍生品監(jiān)管問(wèn)題，混業(yè)經(jīng)營(yíng)趨勢(shì)下對(duì)那些雖無(wú)銀行之名，但卻行銀行之實(shí)的影子銀行體系（克魯格曼，2008）帶來(lái)的風(fēng)險(xiǎn)如何監(jiān)管，事實(shí)上影子銀行系統(tǒng)的監(jiān)管一直處于真空地帶，也是導(dǎo)致這場(chǎng)危機(jī)的主要原因，在資產(chǎn)證券化和金融衍生交易工具虛擬鏈條無(wú)限延伸中，影子銀行系統(tǒng)發(fā)揮著重要的作用。 

在金融監(jiān)管理論與實(shí)踐上，如何化“亡羊補(bǔ)牢”為“未雨綢繆”，使金融監(jiān)管理論和實(shí)踐的發(fā)展擺脫危機(jī)導(dǎo)向的軌道，逐漸提高先驗(yàn)性、事前性和靈活性，擺脫從慘痛的經(jīng)驗(yàn)教訓(xùn)中才能獲得前行的動(dòng)力的魔咒，建立強(qiáng)有力的金融監(jiān)管理論是擺在金融理論工作者面前的緊迫任務(wù)。 

二、迅速走出市場(chǎng)原教旨主義“監(jiān)管理念迷失”的陷阱 

凱恩斯在他的著名的《就業(yè)、利息和貨幣通論》結(jié)尾部分寫(xiě)道：“無(wú)論禍福與否，世界始終由思想統(tǒng)治。”這句名言精辟地闡述了秉承什么樣的經(jīng)濟(jì)金融學(xué)思想的重要性。市場(chǎng)原教旨主義強(qiáng)調(diào)個(gè)人自利行為的合理性和自由放任的必要性，其核心理念是對(duì)市場(chǎng)機(jī)制的頂禮膜拜，迷信市場(chǎng)是萬(wàn)能的，可以自動(dòng)實(shí)現(xiàn)均衡，不需要政府以任何方式的干預(yù)。在金融領(lǐng)域，市場(chǎng)原教旨主義表現(xiàn)為有效市場(chǎng)假說(shuō)，即金融市場(chǎng)完全和正確地反映了所有與決定證券價(jià)格有關(guān)的信息。基于有效市場(chǎng)假說(shuō)，在金融監(jiān)管上主張和放任金融自由化和金融衍生產(chǎn)品等所謂的創(chuàng)新產(chǎn)品不受監(jiān)管的無(wú)度虛擬化，完全理性人基于完全市場(chǎng)信息能夠無(wú)偏地反映市場(chǎng)價(jià)格，其無(wú)限套利行為使市場(chǎng)自動(dòng)實(shí)現(xiàn)均衡。具體表現(xiàn)在：第一，認(rèn)為市場(chǎng)價(jià)格是正確的，可以依靠市場(chǎng)紀(jì)律來(lái)有效控制有害的風(fēng)險(xiǎn)承擔(dān)行為；第二，認(rèn)為問(wèn)題機(jī)構(gòu)會(huì)遭受破產(chǎn)清算實(shí)現(xiàn)市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)的優(yōu)勝劣汰；第三，對(duì)金融創(chuàng)新不需要監(jiān)管，市場(chǎng)機(jī)制自動(dòng)淘汰不創(chuàng)造價(jià)值的金融創(chuàng)新，治理良好的金融機(jī)構(gòu)不會(huì)開(kāi)發(fā)風(fēng)險(xiǎn)過(guò)高的產(chǎn)品，信息充分的消費(fèi)者理性選擇滿足自己需求的產(chǎn)品；對(duì)金融創(chuàng)新是否創(chuàng)造價(jià)值的判斷，市場(chǎng)優(yōu)越于監(jiān)管當(dāng)局，監(jiān)管可能抑制有益的金融創(chuàng)新。 

然而，個(gè)人理性之和并不能導(dǎo)致集體理性之結(jié)果，薩繆爾森將其概括為“合成謬誤”。而博弈論將其稱為“囚徒困境”。縱觀金融監(jiān)管理論演進(jìn)與金融監(jiān)管實(shí)踐發(fā)展的歷史，在市場(chǎng)原教旨主義理念的羈絆下，在穩(wěn)定與效率的抉擇中，金融監(jiān)管一波三折，每當(dāng)經(jīng)濟(jì)金融劇烈波動(dòng)甚至發(fā)生金融危機(jī)之時(shí)，金融監(jiān)管才被重提和加強(qiáng)，一旦經(jīng)濟(jì)金融回復(fù)平穩(wěn)，金融監(jiān)管就又被遺忘或棄之一旁。回顧左右金融監(jiān)管與不監(jiān)管的經(jīng)濟(jì)基礎(chǔ)理論發(fā)展史，可以清楚地看到，自由放任經(jīng)濟(jì)自由主義一直都是西方世界指導(dǎo)經(jīng)濟(jì)發(fā)展的主流思想。盡管中間穿插著凱恩斯的宏觀經(jīng)濟(jì)理論和其他的針對(duì)市場(chǎng)失靈而主張的政府干預(yù)理論，但主張市場(chǎng)可以自動(dòng)平衡的完美市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)假說(shuō)始終占據(jù)統(tǒng)治地位，成為放松監(jiān)管和不監(jiān)管的理論基礎(chǔ)。美國(guó)監(jiān)管當(dāng)局正是在市場(chǎng)原教旨主義理念的支配下，在意識(shí)觀念上過(guò)度迷信自由市場(chǎng)是萬(wàn)能的，因而造成實(shí)際行動(dòng)中有效的金融監(jiān)管的缺失。 

反思金融危機(jī)，未來(lái)金融監(jiān)管向何處去，是重蹈歷史覆轍，回到市場(chǎng)原教旨主義那里去，還是居安思危，始終堅(jiān)持適度監(jiān)管不動(dòng)搖，是我們必須回答的重大問(wèn)題。 

三、探尋科學(xué)界定市場(chǎng)和政府干預(yù)邊界的理論與實(shí)踐突破口 

值得肯定的是，20世紀(jì)80年代以后迅速發(fā)展起來(lái)的行為金融學(xué)的研究成果開(kāi)始動(dòng)搖了主流經(jīng)濟(jì)金融理論的權(quán)威地位。行為金融學(xué)是運(yùn)用心理學(xué)、行為學(xué)和社會(huì)學(xué)等研究成果與研究方式來(lái)分析金融活動(dòng)中人們決策行為的一門(mén)新興的理論學(xué)科。該學(xué)科以真實(shí)市場(chǎng)中“正常”的投資者為理論基石代替主流經(jīng)濟(jì)金融理論的“理性人”原則，結(jié)果表明現(xiàn)實(shí)市場(chǎng)不完美，有效市場(chǎng)假說(shuō)不成立；現(xiàn)實(shí)市場(chǎng)中的投資者有限理性和有限套利，使證券價(jià)格達(dá)不到理性均衡水平，因而市場(chǎng)不能自動(dòng)實(shí)現(xiàn)均衡。具體表現(xiàn)在： 

第一，金融市場(chǎng)存在嚴(yán)重的信息不對(duì)稱，金融消費(fèi)中存在著欺詐，消費(fèi)者可能購(gòu)買(mǎi)了自己根本不理解的產(chǎn)品，比如迷信信用評(píng)級(jí)機(jī)構(gòu)的評(píng)級(jí)，受其誤導(dǎo)，表現(xiàn)出非理性行為，成為“龐氏騙局”中最后跟進(jìn)的“傻子”。 

第二，從微觀層面看單個(gè)金融機(jī)構(gòu)是審慎理性行為，如果成為金融機(jī)構(gòu)的一致行動(dòng)，在宏觀層面反而可能影響金融系統(tǒng)的穩(wěn)定，比如混業(yè)經(jīng)營(yíng)模式下，單個(gè)金融機(jī)構(gòu)來(lái)看是理性的風(fēng)險(xiǎn)分散行為，但如果很多金融機(jī)構(gòu)采取相同的混業(yè)經(jīng)營(yíng)行動(dòng)，類似的風(fēng)險(xiǎn)敞口會(huì)導(dǎo)致系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn)，即個(gè)體理性不意味著集體理性。 

第三，市場(chǎng)紀(jì)律不一定能夠控制有害的風(fēng)險(xiǎn)承擔(dān)行為，比如華爾街獎(jiǎng)勵(lì)短期財(cái)務(wù)業(yè)績(jī)的扭曲的激勵(lì)機(jī)制和鼓勵(lì)冒險(xiǎn)的高管薪酬制度，促使投資銀行和商業(yè)銀行的高管們鋌而走險(xiǎn)，進(jìn)行過(guò)度的投機(jī)交易和追逐短期的高額利潤(rùn)，助長(zhǎng)了高管的過(guò)度風(fēng)險(xiǎn)承擔(dān)行為。 

第四，“大到不能倒”的問(wèn)題金融機(jī)構(gòu)具有負(fù)外部性，很難通過(guò)市場(chǎng)出清的方法解決。比如如果問(wèn)題機(jī)構(gòu)有支付清算等基礎(chǔ)性業(yè)務(wù)，破產(chǎn)可能有損金融系統(tǒng)的基礎(chǔ)設(shè)施，構(gòu)成系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn)。第五，金融創(chuàng)新不一定創(chuàng)造價(jià)值，有可能存在重大風(fēng)險(xiǎn)。 

篇3

【關(guān)鍵詞】會(huì)計(jì)準(zhǔn)則；金融監(jiān)督；關(guān)系；協(xié)調(diào)發(fā)展；會(huì)計(jì)監(jiān)督

會(huì)計(jì)準(zhǔn)則和金融監(jiān)管其實(shí)是維持市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)公平和有序化的兩個(gè)方面，但是又有所交叉。在社會(huì)經(jīng)濟(jì)不斷發(fā)展中，為了促進(jìn)市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)運(yùn)轉(zhuǎn)的有序性，促進(jìn)市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)的公平性，促進(jìn)社會(huì)資金的合理流動(dòng)和社會(huì)資源的優(yōu)化配置，將會(huì)計(jì)準(zhǔn)則和金融監(jiān)管有機(jī)結(jié)合起來(lái)，讓它們從不同的方面對(duì)企業(yè)的生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)活動(dòng)進(jìn)行規(guī)范管理，促進(jìn)社會(huì)經(jīng)濟(jì)的發(fā)展。

一、會(huì)計(jì)準(zhǔn)則概述

會(huì)計(jì)準(zhǔn)則是規(guī)范會(huì)計(jì)帳目核算、會(huì)計(jì)報(bào)告的一套文件。它的目的在于把會(huì)計(jì)處理建立在公允、合理的基礎(chǔ)之上，并使不同時(shí)期、不同主體之間的會(huì)計(jì)結(jié)果的比較成為可能。按其使用單位的經(jīng)營(yíng)性質(zhì)，會(huì)計(jì)準(zhǔn)則可分為營(yíng)利組織的會(huì)計(jì)準(zhǔn)則和非營(yíng)利組織的會(huì)計(jì)準(zhǔn)則。我國(guó)相關(guān)部門(mén)在會(huì)計(jì)準(zhǔn)則上于2006年頒發(fā)出臺(tái)了新會(huì)計(jì)準(zhǔn)則，新會(huì)計(jì)準(zhǔn)則自2007年1月1日在上市公司施行，并逐步擴(kuò)大實(shí)施范圍。新會(huì)計(jì)準(zhǔn)則是對(duì)舊會(huì)計(jì)準(zhǔn)則的完善和改革，對(duì)舊會(huì)計(jì)準(zhǔn)則中的很多部分的內(nèi)容進(jìn)行了更加明確系統(tǒng)的規(guī)定，比如說(shuō)在資產(chǎn)減值的完善上，新會(huì)計(jì)準(zhǔn)則提出了更多具體的資產(chǎn)減值計(jì)量方法。新會(huì)計(jì)準(zhǔn)則在經(jīng)過(guò)多方面的努力下，已經(jīng)實(shí)現(xiàn)了新舊轉(zhuǎn)換和平穩(wěn)實(shí)施，目前已經(jīng)成為企業(yè)生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)活動(dòng)中的主要規(guī)范和準(zhǔn)則。隨著經(jīng)濟(jì)的發(fā)展，新會(huì)計(jì)準(zhǔn)則將會(huì)面臨著更加復(fù)雜多樣的市場(chǎng)環(huán)境，將會(huì)不斷的進(jìn)行更新和完善。

二、金融監(jiān)管概述

金融監(jiān)管就是金融監(jiān)督和金融管理的總稱，金融監(jiān)督是指金融主管當(dāng)局對(duì)金融機(jī)構(gòu)實(shí)施的全面性、經(jīng)常性的檢查和督促，并以此促進(jìn)金融機(jī)構(gòu)依法穩(wěn)健地經(jīng)營(yíng)和發(fā)展。金融管理是指金融主管當(dāng)局依法對(duì)金融機(jī)構(gòu)及其經(jīng)營(yíng)活動(dòng)實(shí)施的領(lǐng)導(dǎo)、組織、協(xié)調(diào)和控制等一系列的活動(dòng)。金融監(jiān)管是為了維持金融業(yè)健康運(yùn)行的秩序，最大限度地減少銀行業(yè)的風(fēng)險(xiǎn)，保障存款人和投資者的利益，促進(jìn)銀行業(yè)和經(jīng)濟(jì)的健康發(fā)展。金融監(jiān)管是為了確保公平而有效地發(fā)放貸款的需要，由此避免資金的亂撥亂劃，防止欺詐活動(dòng)或者不恰當(dāng)?shù)娘L(fēng)險(xiǎn)轉(zhuǎn)嫁。中央銀行通過(guò)貨幣儲(chǔ)備和資產(chǎn)分配來(lái)向國(guó)民經(jīng)濟(jì)的其他領(lǐng)域傳遞貨幣政策。金融監(jiān)管可以保證實(shí)現(xiàn)銀行在執(zhí)行貨幣政策時(shí)的傳導(dǎo)機(jī)制。金融監(jiān)管可以提供交易帳戶，向金融市場(chǎng)傳遞違約風(fēng)險(xiǎn)信息。

三、會(huì)計(jì)準(zhǔn)則與金融監(jiān)管的關(guān)系分析

伴隨著經(jīng)濟(jì)全球化而來(lái)的是會(huì)計(jì)準(zhǔn)則和金融監(jiān)管的全球化發(fā)展，從20世紀(jì)末到21世紀(jì)初的波及全球范圍的幾次大型金融危機(jī)中就可以看出，會(huì)計(jì)準(zhǔn)則和金融監(jiān)管還不夠完善，還需要能夠有效的發(fā)現(xiàn)和防范金融風(fēng)險(xiǎn)。會(huì)計(jì)準(zhǔn)則和金融監(jiān)管作為市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)條件下規(guī)范企業(yè)生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)活動(dòng)的兩個(gè)方面的內(nèi)容，在一定程度上兩者之間是相輔相成的關(guān)系，兩者是相互聯(lián)系又相互區(qū)別的關(guān)系。（1）會(huì)計(jì)準(zhǔn)則是金融監(jiān)管的理論基礎(chǔ)。金融監(jiān)管者需要利用會(huì)計(jì)準(zhǔn)則來(lái)加強(qiáng)對(duì)金融市場(chǎng)的監(jiān)管，維護(hù)金融市場(chǎng)的公平有序競(jìng)爭(zhēng)。隨著社會(huì)經(jīng)濟(jì)的發(fā)展，金融市場(chǎng)將會(huì)不斷發(fā)展壯大，金融市場(chǎng)會(huì)出現(xiàn)越來(lái)越多的新情況新問(wèn)題，為了加強(qiáng)金融監(jiān)管，金融監(jiān)管者必須借助會(huì)計(jì)準(zhǔn)則來(lái)提高金融監(jiān)管的力度。對(duì)于金融市場(chǎng)的監(jiān)管上，僅僅依靠金融監(jiān)管是不夠的，是需要會(huì)計(jì)準(zhǔn)則來(lái)約束企業(yè)的金融活動(dòng)的，會(huì)計(jì)準(zhǔn)則是金融監(jiān)管的基礎(chǔ)，是金融監(jiān)管的重要工具。金融監(jiān)管內(nèi)容的制定是依靠會(huì)計(jì)準(zhǔn)則來(lái)進(jìn)行的，因?yàn)槭窍扔袝?huì)計(jì)準(zhǔn)則，接著才有金融監(jiān)督和管理。所以說(shuō)，會(huì)計(jì)準(zhǔn)則是金融監(jiān)管的理論基礎(chǔ)。（2）會(huì)計(jì)準(zhǔn)則是金融監(jiān)管的工具之一。會(huì)計(jì)準(zhǔn)則是金融監(jiān)管的一種工具，比如說(shuō)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則有對(duì)金融資產(chǎn)減值方面的相關(guān)規(guī)定，對(duì)于企業(yè)金融資產(chǎn)減值的確認(rèn)、計(jì)量和計(jì)提都有著詳細(xì)的規(guī)定，那么企業(yè)在會(huì)計(jì)準(zhǔn)則的要求下做好金融資產(chǎn)的減值計(jì)提，金融機(jī)構(gòu)可以根據(jù)情況增加大量的減值準(zhǔn)備，以抵御在經(jīng)濟(jì)衰退時(shí)資產(chǎn)價(jià)值降低帶來(lái)的損失，緩解金融風(fēng)險(xiǎn)。（3）會(huì)計(jì)準(zhǔn)則與金融監(jiān)管具有相似性。會(huì)計(jì)準(zhǔn)則和金融監(jiān)管雖然有著不同的目標(biāo)，有著不同的監(jiān)管層次和內(nèi)容，但是這兩者之間還是有許多相似之處。首先，它們產(chǎn)生的背景是相同的，市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)的盲目性帶來(lái)的市場(chǎng)混亂，為了促進(jìn)市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)的健康正常運(yùn)作，就需要對(duì)市場(chǎng)上的企業(yè)進(jìn)行有效的監(jiān)管，會(huì)計(jì)準(zhǔn)則和金融監(jiān)管就應(yīng)運(yùn)而生了。其次，二者都有著政府管制的強(qiáng)制性，這兩者是以一定的法律規(guī)范而存在的，是企業(yè)在生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)活動(dòng)中必須遵守的規(guī)范，具有強(qiáng)制性的特點(diǎn)。再次，它們的最終目的是相似的，雖然說(shuō)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則和金融監(jiān)管的目的各不相同，但是它們的最終目的都是維護(hù)社會(huì)公平，促進(jìn)社會(huì)資源的合理優(yōu)化配置，促進(jìn)社會(huì)資金的合理流動(dòng)。會(huì)計(jì)準(zhǔn)則和金融監(jiān)管是相輔相成的，是市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)健康運(yùn)作的重要工具，將這兩者結(jié)合起來(lái)可以促進(jìn)金融市場(chǎng)發(fā)展得越來(lái)越快，并且能夠快速的發(fā)現(xiàn)金融風(fēng)險(xiǎn)，并采取一定的措施防范金融風(fēng)險(xiǎn)。

四、會(huì)計(jì)準(zhǔn)則與金融監(jiān)管的協(xié)調(diào)發(fā)展

（1）尊重會(huì)計(jì)準(zhǔn)則和會(huì)計(jì)監(jiān)管的獨(dú)立性。將會(huì)計(jì)準(zhǔn)則和金融監(jiān)管結(jié)合起來(lái)，不是說(shuō)要將二者合二為一，而是讓兩者協(xié)調(diào)發(fā)展。首先就要充分肯定會(huì)計(jì)準(zhǔn)則的地位，肯定會(huì)計(jì)準(zhǔn)則在金融市場(chǎng)上的監(jiān)管地位，會(huì)計(jì)準(zhǔn)則和會(huì)計(jì)監(jiān)管是獨(dú)立存在的。會(huì)計(jì)準(zhǔn)則的基本目標(biāo)就是要實(shí)現(xiàn)企業(yè)會(huì)計(jì)信息的真實(shí)性，它具有專業(yè)獨(dú)立性。所以說(shuō)，會(huì)計(jì)準(zhǔn)則和會(huì)計(jì)監(jiān)管在企業(yè)的發(fā)展各個(gè)環(huán)節(jié)力求實(shí)現(xiàn)企業(yè)會(huì)計(jì)信息的真實(shí)性，促進(jìn)市場(chǎng)資源的優(yōu)化配置，它是具有獨(dú)立性的。（2）發(fā)揮會(huì)計(jì)準(zhǔn)則對(duì)金融監(jiān)督的基石作用。從前文中可知，會(huì)計(jì)準(zhǔn)則是金融監(jiān)管的基礎(chǔ)，是金融監(jiān)管制定的理論依據(jù)，金融監(jiān)管是在會(huì)計(jì)準(zhǔn)則的基礎(chǔ)上進(jìn)行監(jiān)管的，所以說(shuō)，要讓會(huì)計(jì)準(zhǔn)則和金融監(jiān)管有機(jī)結(jié)合起來(lái)，充分發(fā)揮自己的作用，就需要會(huì)計(jì)準(zhǔn)則發(fā)揮基石作用，在制定的過(guò)程中充分考慮到金融監(jiān)管，務(wù)必做到對(duì)金融市場(chǎng)上每一個(gè)細(xì)節(jié)的監(jiān)督和管理，讓金融監(jiān)管能夠涉及到企業(yè)生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)的每一個(gè)方面。在保證會(huì)計(jì)信息的真實(shí)客觀性時(shí)要將所有涉及到的內(nèi)容以非常明確的形式制定出來(lái)，能夠?qū)⑵髽I(yè)的經(jīng)營(yíng)活動(dòng)都納入到一定的監(jiān)管體制中來(lái)。會(huì)計(jì)準(zhǔn)則也不是一成不變的，它是需要在市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)中與時(shí)俱進(jìn)的，要不斷創(chuàng)新和發(fā)展，所以說(shuō)，要看到市場(chǎng)發(fā)展的新情況新問(wèn)題，不斷進(jìn)行會(huì)計(jì)準(zhǔn)則的更正完善。（3）積極完善金融監(jiān)督。會(huì)計(jì)準(zhǔn)則要不斷發(fā)展和完善，金融監(jiān)管也是如此，金融監(jiān)管需要在會(huì)計(jì)準(zhǔn)則的基礎(chǔ)上不斷完善，主要是從以下一個(gè)方面進(jìn)行完善：第一，監(jiān)管機(jī)構(gòu)對(duì)金融機(jī)構(gòu)信息質(zhì)量的檢查制度，逐漸提高信息的透明度；第二，將金融監(jiān)管與外部審計(jì)結(jié)合起來(lái)，讓外部審計(jì)對(duì)金融監(jiān)管進(jìn)行監(jiān)督，促進(jìn)金融監(jiān)管實(shí)施的到位和有效性；第三，完善金融監(jiān)管機(jī)制，市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)的日新月異使得金融監(jiān)管已經(jīng)不能滿足需求了，并沒(méi)有實(shí)現(xiàn)對(duì)金融市場(chǎng)的有效兼顧，所以需要及時(shí)的完善和創(chuàng)新。（4）會(huì)計(jì)準(zhǔn)則與金融監(jiān)督加強(qiáng)合作。會(huì)計(jì)準(zhǔn)則和金融監(jiān)管要加強(qiáng)合作，從不同的方面實(shí)現(xiàn)對(duì)金融市場(chǎng)的監(jiān)管，促進(jìn)金融市場(chǎng)的穩(wěn)定。由于會(huì)計(jì)準(zhǔn)則和金融監(jiān)管又有著高度的內(nèi)在同一性，所以有合作的基礎(chǔ)，兩者從不同的方面逐漸提高金融市場(chǎng)信息的透明度，從不同的方面逐漸加強(qiáng)對(duì)市場(chǎng)的約束力，使得市場(chǎng)運(yùn)轉(zhuǎn)更加審慎，促進(jìn)市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)的有序進(jìn)行，促進(jìn)社會(huì)經(jīng)濟(jì)的發(fā)展。

總而言之，會(huì)計(jì)準(zhǔn)則和金融監(jiān)管既有高度的內(nèi)在統(tǒng)一性又有著很明顯的區(qū)別，將這兩者結(jié)合起來(lái)，根據(jù)市場(chǎng)發(fā)展的情況不斷進(jìn)行修正和完善，促進(jìn)自身協(xié)調(diào)發(fā)展的同時(shí)加強(qiáng)對(duì)金融市場(chǎng)的監(jiān)管，促進(jìn)市場(chǎng)的和平穩(wěn)定，實(shí)現(xiàn)市場(chǎng)資源的優(yōu)化配置，促進(jìn)社會(huì)資產(chǎn)的合理流動(dòng)，逐漸促進(jìn)社會(huì)經(jīng)濟(jì)的健康發(fā)展。

參 考 文 獻(xiàn)

[1]馬飛.會(huì)計(jì)準(zhǔn)則國(guó)際化對(duì)銀行監(jiān)管的影響[J].南方金融.2005（10）

[2]甘文濤.會(huì)計(jì)準(zhǔn)則與金融監(jiān)管關(guān)系問(wèn)題探討[J].河北金融.2012（（9）

[3]徐琤.全球化背景下金融監(jiān)管的新困惑[J].探索與爭(zhēng)鳴.2002（11）

篇4

關(guān)鍵詞：中央銀行；金融監(jiān)管；金融監(jiān)管體制

中圖分類號(hào)：F832.1 文獻(xiàn)標(biāo)識(shí)碼：A 文章編號(hào)：1001-828X（2012）08-0-01

一、中央銀行金融監(jiān)管概述

金融監(jiān)管是指金融管理當(dāng)局運(yùn)用一定的監(jiān)管手段、采取一定的監(jiān)管方式，對(duì)金融機(jī)構(gòu)及經(jīng)營(yíng)活動(dòng)、金融市場(chǎng)及交易行為等內(nèi)容進(jìn)行監(jiān)督與管理。

目前，金融監(jiān)管的目標(biāo)主要有三方面：一是維持金融安全穩(wěn)定和良好的金融秩序；二是防止金融業(yè)的壟斷和保持金融效率；三是保護(hù)投資者和存款人的利益。監(jiān)管當(dāng)局主要從金融機(jī)構(gòu)市場(chǎng)準(zhǔn)入、市場(chǎng)運(yùn)作和市場(chǎng)退出等方面，遵從監(jiān)管主體獨(dú)立性原則、依法監(jiān)管原則、監(jiān)管與自律結(jié)合原則、風(fēng)險(xiǎn)性監(jiān)管原則、母國(guó)與東道國(guó)共同監(jiān)管原則等進(jìn)行監(jiān)督與管理。

隨著我國(guó)金融業(yè)的不斷發(fā)展，我國(guó)中央銀行金融監(jiān)管主要內(nèi)容有：貨幣政策執(zhí)行、風(fēng)險(xiǎn)控制、存款保護(hù)、支付體系安全、市場(chǎng)準(zhǔn)入等。

二、我國(guó)金融監(jiān)管體制的缺陷

目前，金融監(jiān)管體制主要有三種：統(tǒng)一監(jiān)管體制、不完全統(tǒng)一監(jiān)管體制和分業(yè)監(jiān)管體制。我國(guó)采用分業(yè)經(jīng)營(yíng)、分業(yè)監(jiān)管的體制，即以中央銀行為核心，銀監(jiān)會(huì)、證監(jiān)會(huì)、保監(jiān)會(huì)各司其職的分業(yè)監(jiān)管體制。國(guó)務(wù)院是金融監(jiān)管的主體，各個(gè)金融監(jiān)管部門(mén)在國(guó)務(wù)院的授權(quán)下發(fā)揮其監(jiān)管職能，中央銀行主要負(fù)責(zé)金融穩(wěn)定和宏觀調(diào)控。隨著我國(guó)金融混業(yè)經(jīng)營(yíng)趨勢(shì)的逐步顯現(xiàn)，盡管在2004年，三大監(jiān)管機(jī)構(gòu)公布了《三大監(jiān)管機(jī)構(gòu)金融監(jiān)管分工合作備忘錄》，以初步構(gòu)建各個(gè)監(jiān)管機(jī)構(gòu)在混業(yè)經(jīng)營(yíng)領(lǐng)域的分工合作機(jī)制，又于2008年，國(guó)務(wù)院《中央銀行主要職責(zé)內(nèi)設(shè)機(jī)構(gòu)和人員編制規(guī)定》，使“負(fù)責(zé)會(huì)同金融監(jiān)管部門(mén)制定金融控股公司的監(jiān)管規(guī)則和交叉性金融業(yè)務(wù)的標(biāo)準(zhǔn)、規(guī)范”被添入中國(guó)人民銀行的職責(zé)之中，但是，我國(guó)分業(yè)監(jiān)管體制中仍然存在著眾多的缺陷。

1.分業(yè)監(jiān)管使得監(jiān)管真空和重復(fù)監(jiān)管并存

一方面，混業(yè)經(jīng)營(yíng)使得銀行、證券、保險(xiǎn)業(yè)的可替代性和趨同性日益加強(qiáng)，因而削弱了分業(yè)監(jiān)管的基礎(chǔ)，監(jiān)管難度加大；另一方面，金融領(lǐng)域的創(chuàng)新卻日新月異。這些都使得中央銀行難以及時(shí)制定有效的監(jiān)管措施，會(huì)在一定時(shí)期內(nèi)出現(xiàn)監(jiān)管的真空。同時(shí)，在“一行三會(huì)”的監(jiān)管模式下，不同業(yè)務(wù)的交叉又使得新的監(jiān)管方式的推出需要多方面的協(xié)商，加大了監(jiān)管的成本，降低監(jiān)管的效率。

2.監(jiān)管程序的側(cè)重點(diǎn)不合理

我國(guó)監(jiān)管部門(mén)對(duì)于金融的監(jiān)管過(guò)分側(cè)重于新網(wǎng)點(diǎn)，新業(yè)務(wù)，增資擴(kuò)股增資等方面的嚴(yán)格審批，而忽視了保護(hù)投資人的權(quán)益。因此導(dǎo)致銀行業(yè)務(wù)范圍的狹窄，不能較好地分散風(fēng)險(xiǎn)。

3.金融監(jiān)管的法律、法規(guī)不健全

我國(guó)金融監(jiān)管法律、法規(guī)不健全，立法滯后。主要表現(xiàn)在：（1）我國(guó)立法通常是在成立機(jī)構(gòu)、行使職權(quán)之后，并且法律、法規(guī)都是以行業(yè)為基礎(chǔ)，針對(duì)各個(gè)專門(mén)業(yè)務(wù)層次的監(jiān)管，立法層次較低，缺乏完善的金融監(jiān)管法律協(xié)調(diào)體系。（2）我國(guó)金融監(jiān)管法律法規(guī)的數(shù)量較多，但部分實(shí)用性差（主要是因?yàn)槌霈F(xiàn)問(wèn)題后相關(guān)部門(mén)才進(jìn)行采取政策措施）并且重疊和矛盾多，因而金融監(jiān)管的及時(shí)性、權(quán)威性和有效性受到阻礙。（3）我國(guó)尚未建立存款保險(xiǎn)制度，存款人的利益得不到保障。

4.中央銀行與銀監(jiān)會(huì)的行政級(jí)別無(wú)差異

中央銀行與銀監(jiān)會(huì)同屬正部級(jí)單位，行政地位無(wú)差別，但是，從監(jiān)管職能上看，銀監(jiān)會(huì)應(yīng)當(dāng)從屬于中央銀行，在中央銀行的統(tǒng)一協(xié)調(diào)下開(kāi)展監(jiān)督管理工作。目前，在二者行政等級(jí)相同的情況下，銀監(jiān)會(huì)與央行因有各自獨(dú)立的行政監(jiān)管權(quán)限，可能導(dǎo)致缺少部門(mén)間的溝通協(xié)調(diào)，造成監(jiān)管在某些環(huán)節(jié)的效力不足。

三、完善我國(guó)金融監(jiān)管體制的建議

1.改革我國(guó)現(xiàn)有的監(jiān)管體制

在我國(guó)混業(yè)經(jīng)營(yíng)日益顯現(xiàn)的情況下，單層多頭的分業(yè)監(jiān)管模式已不再適用，對(duì)于不同金融機(jī)構(gòu)的交叉性的業(yè)務(wù)，應(yīng)當(dāng)按統(tǒng)一標(biāo)準(zhǔn)進(jìn)行統(tǒng)一監(jiān)管，即采用功能監(jiān)管模式，是金融監(jiān)管由機(jī)構(gòu)監(jiān)管模式向功能監(jiān)管模式轉(zhuǎn)變。如可以讓央行牽頭，建立及時(shí)磋商協(xié)調(diào)機(jī)制，相互交換信息，待時(shí)機(jī)成熟后，再將銀監(jiān)會(huì)、證監(jiān)會(huì)、保監(jiān)會(huì)統(tǒng)一在一個(gè)全國(guó)性的綜合性的金融監(jiān)管機(jī)構(gòu)內(nèi)，從而解決金融機(jī)構(gòu)分類監(jiān)管各自為政，溝通協(xié)調(diào)困難的問(wèn)題，而且能夠覆蓋我國(guó)各類金融機(jī)構(gòu)，防止出現(xiàn)監(jiān)管真空和重復(fù)監(jiān)管的局面。

2.調(diào)整監(jiān)管程序側(cè)重點(diǎn)，借鑒美國(guó)“寬進(jìn)嚴(yán)管”的先進(jìn)理念

“寬進(jìn)”指寬市場(chǎng)準(zhǔn)入，“嚴(yán)管”指嚴(yán)金融監(jiān)管。“寬進(jìn)嚴(yán)管”可以使更多市場(chǎng)主體參與到金融市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)中來(lái)，促進(jìn)金融市場(chǎng)的多元化和創(chuàng)新業(yè)務(wù)的發(fā)展，同時(shí)，寬市場(chǎng)準(zhǔn)入可以降低市場(chǎng)進(jìn)入的門(mén)檻，有利于抑制尋租腐敗現(xiàn)象的產(chǎn)生，降低國(guó)家審批成本，提高審批效率。

3.完善金融監(jiān)管相關(guān)法制建設(shè)

人民銀行行使金融監(jiān)管職能的法律基礎(chǔ)和保證是嚴(yán)格的金融立法，借鑒國(guó)際金融監(jiān)管的成功經(jīng)驗(yàn)和理論基礎(chǔ)，在我國(guó)金融監(jiān)管未來(lái)發(fā)展方向的規(guī)劃之上，必須科學(xué)的建立起金融監(jiān)管法律體系。（1）系統(tǒng)清理我國(guó)現(xiàn)行的金融監(jiān)管法律法規(guī)，堅(jiān)決廢止已不能適應(yīng)金融發(fā)展需要的法律法規(guī)，重新修訂不很完善的法律法規(guī)。（2）補(bǔ)充制定新的金融監(jiān)管法律規(guī)范，主要包括：存款保險(xiǎn)制度立法、金融機(jī)構(gòu)市場(chǎng)退出立法及金融機(jī)構(gòu)信息披露立法等。

4.提升中央銀行行政級(jí)別，強(qiáng)化中央銀行權(quán)力

提升中央銀行行政級(jí)別可以增強(qiáng)央行對(duì)證監(jiān)會(huì)、保監(jiān)會(huì)、銀監(jiān)會(huì)的威懾力，避免由于行政級(jí)別的無(wú)差異性而導(dǎo)致央行與三會(huì)監(jiān)管目標(biāo)不一致，引導(dǎo)三會(huì)在中央銀行的指導(dǎo)下開(kāi)展監(jiān)管工作，提高監(jiān)管的效率。

參考文獻(xiàn)：

[1]陳成.后金融危機(jī)時(shí)代中央銀行與金融監(jiān)管問(wèn)題研究.法制與社會(huì)，2010（05）：105.

[2]劉小芳.金融危機(jī)下對(duì)中國(guó)金融監(jiān)管的思考.金融與保險(xiǎn)，2010（04）：84-85.

[3]曹慧，張向勝，李利華.中美金融監(jiān)管模式比較及對(duì)我國(guó)的啟示.宏觀經(jīng)濟(jì)觀察，2010（06）：11-12.

篇5

[關(guān)鍵詞] 金融監(jiān)管 發(fā)展趨勢(shì) 混業(yè)監(jiān)管 風(fēng)險(xiǎn)監(jiān)管 內(nèi)控機(jī)制

金融監(jiān)管的理論基礎(chǔ)來(lái)源于微觀經(jīng)濟(jì)學(xué)的市場(chǎng)失靈理論，即：金融市場(chǎng)并非完美，金融市場(chǎng)的諸多缺陷使得市場(chǎng)機(jī)制依靠自身力量無(wú)法克服，從而必須依靠政府的金融監(jiān)管以克服市場(chǎng)缺陷。從國(guó)外發(fā)達(dá)國(guó)家的金融監(jiān)管實(shí)踐來(lái)看,其大致經(jīng)歷了從嚴(yán)格的金融管制到放松管制，再加強(qiáng)管制到再放松管制的過(guò)程，并呈現(xiàn)出諸多引入注目的發(fā)展趨勢(shì)。下文將對(duì)國(guó)外金融監(jiān)管的發(fā)展趨勢(shì)進(jìn)行介紹，以期通過(guò)借鑒國(guó)外先進(jìn)的監(jiān)管理念，對(duì)完善我國(guó)的金融監(jiān)管提供一些有益的啟示。

一、國(guó)外金融監(jiān)管的發(fā)展趨勢(shì)

1.金融監(jiān)管體制由分業(yè)監(jiān)管向混業(yè)監(jiān)管過(guò)渡

近年來(lái)國(guó)外金融業(yè)紛紛實(shí)行混業(yè)經(jīng)營(yíng)，功能型監(jiān)管思想也得以廣泛傳播，各國(guó)金融監(jiān)管體制呈現(xiàn)出向部分混業(yè)監(jiān)管或完全混業(yè)監(jiān)管的模式過(guò)渡的趨勢(shì)。英國(guó)的大衛(wèi)T?盧埃林教授在1997年對(duì)73個(gè)國(guó)家的金融監(jiān)管組織結(jié)構(gòu)進(jìn)行研究，發(fā)現(xiàn)有13個(gè)國(guó)家實(shí)行單一機(jī)構(gòu)混業(yè)監(jiān)管，35個(gè)國(guó)家實(shí)行銀行、證券、保險(xiǎn)業(yè)分業(yè)監(jiān)管，25個(gè)國(guó)家實(shí)行部分混業(yè)監(jiān)管，后者包括銀行證券統(tǒng)一監(jiān)管、保險(xiǎn)單獨(dú)監(jiān)管(7個(gè))；銀行保險(xiǎn)統(tǒng)一監(jiān)管、證券單獨(dú)監(jiān)管(13個(gè))以及證券保險(xiǎn)統(tǒng)一監(jiān)管、銀行單獨(dú)監(jiān)管(3個(gè))3種形式。

2.金融監(jiān)管法制日益趨同化

近年來(lái)，國(guó)外金融監(jiān)管法制呈現(xiàn)出趨同化的發(fā)展趨勢(shì)，即：各國(guó)在監(jiān)管模式及具體制度上相互影響、相互協(xié)調(diào)而日趨接近。就監(jiān)管風(fēng)格而言，世界上大致有兩種模式：英國(guó)模式和美國(guó)模式。英國(guó)模式以行業(yè)自律為主，法治監(jiān)管為輔；美國(guó)模式則以法治監(jiān)管為主，行業(yè)自律為輔。英國(guó)模式的金融監(jiān)管機(jī)構(gòu)在履行監(jiān)管職責(zé)時(shí)往往借助道義勸說(shuō)和君子協(xié)定等來(lái)達(dá)到目的；而美國(guó)模式的金融監(jiān)管機(jī)構(gòu)則往往以法律法規(guī)為依據(jù)，進(jìn)行規(guī)范監(jiān)管。但自20世紀(jì)70年代以來(lái)，兩種模式出現(xiàn)了相互融合的趨勢(shì)，即英國(guó)不斷走向法治化，注重法治建設(shè)；而美國(guó)則向英國(guó)模式靠攏，不斷放松管制的同時(shí)增強(qiáng)監(jiān)管的靈活性。

3.注重風(fēng)險(xiǎn)監(jiān)管和創(chuàng)新業(yè)務(wù)的監(jiān)管

從監(jiān)管內(nèi)容看，國(guó)外金融監(jiān)管的監(jiān)管重點(diǎn)實(shí)現(xiàn)了兩個(gè)重大轉(zhuǎn)變：第一、從注重合規(guī)性監(jiān)管向合規(guī)性監(jiān)管和風(fēng)險(xiǎn)監(jiān)管并重轉(zhuǎn)變。過(guò)去監(jiān)管當(dāng)局一直將監(jiān)管重點(diǎn)放在合規(guī)性方面，認(rèn)為只要制定好市場(chǎng)游戲規(guī)則，并確保市場(chǎng)參與者遵照?qǐng)?zhí)行，就能實(shí)現(xiàn)監(jiān)管目標(biāo)。但合規(guī)性監(jiān)管的市場(chǎng)敏感度較低,不能及時(shí)反映銀行風(fēng)險(xiǎn),相應(yīng)的監(jiān)管措施也滯后于市場(chǎng)發(fā)展,因此,國(guó)際銀行監(jiān)管組織及一些國(guó)家的監(jiān)管當(dāng)局相繼推出一系列以風(fēng)險(xiǎn)監(jiān)管為基礎(chǔ)的審慎規(guī)則,如巴塞爾銀行監(jiān)管委員會(huì)的《有效銀行監(jiān)管核心原則》、《利率風(fēng)險(xiǎn)管理原則》等,實(shí)現(xiàn)了合規(guī)性監(jiān)管向合規(guī)性監(jiān)管和風(fēng)險(xiǎn)監(jiān)管并重轉(zhuǎn)變。第二、從注重傳統(tǒng)銀行業(yè)務(wù)監(jiān)管向傳統(tǒng)業(yè)務(wù)和創(chuàng)新業(yè)務(wù)監(jiān)管并重轉(zhuǎn)變。隨著金融市場(chǎng)的不斷發(fā)展,金融創(chuàng)新產(chǎn)品層出不窮,如金融衍生產(chǎn)品交易、網(wǎng)上銀行交易等創(chuàng)新業(yè)務(wù),它們?cè)谠黾邮找娴耐瑫r(shí)也增大了風(fēng)險(xiǎn),且更易擴(kuò)散,對(duì)金融市場(chǎng)的沖擊也更加直接和猛烈。因此,只注重傳統(tǒng)銀行業(yè)務(wù)的監(jiān)管已經(jīng)不能全面客觀地反映整個(gè)銀行業(yè)的風(fēng)險(xiǎn)狀況,只有“雙管齊下”,傳統(tǒng)業(yè)務(wù)和創(chuàng)新業(yè)務(wù)的監(jiān)管并重,才能有效地防范和化解銀行業(yè)的整體風(fēng)險(xiǎn)。

4.兼顧外部監(jiān)管、內(nèi)控機(jī)制和同業(yè)自律機(jī)制

金融監(jiān)管機(jī)構(gòu)的外部監(jiān)管固然重要，但是金融機(jī)構(gòu)自身的內(nèi)部控制卻是有效實(shí)施外部金融監(jiān)管的前提和基礎(chǔ)。外部金融監(jiān)管的力量無(wú)論如何強(qiáng)大，監(jiān)管的程度無(wú)論如何細(xì)致而周密，如果沒(méi)有金融機(jī)構(gòu)的內(nèi)部控制相配合，其監(jiān)管效果往往事倍功半。近年來(lái)，巴林銀行、大和銀行以及住友商社等一系列嚴(yán)重事件的發(fā)生均與其內(nèi)控機(jī)制的缺陷或執(zhí)行上的不力有著直接關(guān)系。這使得各國(guó)監(jiān)管當(dāng)局和國(guó)際性監(jiān)管組織開(kāi)始對(duì)銀行的內(nèi)控機(jī)制問(wèn)題給予了前所未有的關(guān)注。此外，金融機(jī)構(gòu)同業(yè)自律機(jī)制作為增強(qiáng)金融業(yè)安全的重要手段之一，也受到各國(guó)普遍重視。以歐洲大陸國(guó)家為代表，比利時(shí)、法國(guó)、德國(guó)、盧森堡、荷蘭等國(guó)的銀行家學(xué)會(huì)和某些專業(yè)信貸機(jī)構(gòu)的行業(yè)組織都在不同程度上發(fā)揮著監(jiān)督作用。

5.金融監(jiān)管日益國(guó)際化

隨著金融國(guó)際化的發(fā)展和不斷深化，各國(guó)金融市場(chǎng)之間的聯(lián)系和依賴性也不斷加強(qiáng)，各種風(fēng)險(xiǎn)在各國(guó)之間相互轉(zhuǎn)移、擴(kuò)散，譬如1997年7月爆發(fā)的亞洲金融危機(jī)就蔓延到了許多國(guó)家，使整個(gè)世界的經(jīng)濟(jì)都受到了強(qiáng)烈的震動(dòng)。很顯然，金融國(guó)際化要求金融監(jiān)管也隨之國(guó)際化。因此，各國(guó)致力于國(guó)際銀行聯(lián)合監(jiān)管，如巴塞爾銀行監(jiān)管委員會(huì)通過(guò)的《巴塞爾協(xié)議》統(tǒng)一了國(guó)際銀行的資本定義與資本率標(biāo)準(zhǔn)。各種國(guó)際性監(jiān)管組織也紛紛成立，并保持著合作與交流，各國(guó)對(duì)跨國(guó)銀行的監(jiān)管也趨于統(tǒng)一和規(guī)范。

二、對(duì)我國(guó)金融監(jiān)管的啟示

就目前而言，我國(guó)金融市場(chǎng)還很不健全，金融監(jiān)管也存在諸多缺陷，毋庸置疑，上述國(guó)外金融監(jiān)管的發(fā)展趨勢(shì)及其先進(jìn)的監(jiān)管理念對(duì)完善我國(guó)當(dāng)前的金融監(jiān)管提供了以下許多有益的啟示：

1.改分業(yè)監(jiān)管為分業(yè)監(jiān)管和統(tǒng)一監(jiān)管相結(jié)合

我國(guó)當(dāng)前實(shí)行的是銀監(jiān)會(huì)、證監(jiān)會(huì)和保監(jiān)會(huì)分別監(jiān)管銀行業(yè)、證券業(yè)和保險(xiǎn)業(yè)的分業(yè)監(jiān)管體制，這種監(jiān)管體制曾經(jīng)適應(yīng)了我國(guó)金融業(yè)分業(yè)經(jīng)營(yíng)的狀況，但隨著我國(guó)金融業(yè)的發(fā)展，分業(yè)經(jīng)營(yíng)的模式呈現(xiàn)出很多弊端，突出表現(xiàn)在銀行資產(chǎn)項(xiàng)目過(guò)于集中、券商融資渠道不暢、保險(xiǎn)資金投資效益低下。于是，管理層逐漸放松了管制，如允許券商進(jìn)入銀行間同業(yè)拆借市場(chǎng)，允許保險(xiǎn)基金以購(gòu)買(mǎi)投資基金形式進(jìn)入股市以及允許券商股票質(zhì)押貸款等，這表明我國(guó)金融業(yè)已呈現(xiàn)出混業(yè)經(jīng)營(yíng)的趨勢(shì)。同時(shí)，一些金融機(jī)構(gòu)開(kāi)始仿效國(guó)外，以控股的方式實(shí)現(xiàn)業(yè)務(wù)的擴(kuò)張，如光大集團(tuán)和中信集團(tuán)就集銀行、證券和保險(xiǎn)業(yè)務(wù)于一身。考慮到國(guó)外金融混業(yè)經(jīng)營(yíng)對(duì)我國(guó)金融業(yè)所帶來(lái)的沖擊，我認(rèn)為，我國(guó)應(yīng)對(duì)金融監(jiān)管組織結(jié)構(gòu)進(jìn)行適當(dāng)改革，改分業(yè)監(jiān)管為分業(yè)監(jiān)管和統(tǒng)一監(jiān)管相結(jié)合，以適應(yīng)已經(jīng)變化的金融形勢(shì)。例如，成立國(guó)家金融監(jiān)管局作為監(jiān)管的權(quán)威機(jī)構(gòu)，原專業(yè)監(jiān)管機(jī)構(gòu)仍然負(fù)責(zé)各自領(lǐng)域的監(jiān)管，但國(guó)家金融監(jiān)管局通過(guò)對(duì)金融控股公司的監(jiān)管以實(shí)現(xiàn)對(duì)銀行、證券、保險(xiǎn)業(yè)務(wù)的全面監(jiān)管，其主要任務(wù)是針對(duì)金融監(jiān)管的真空及時(shí)采取相應(yīng)措施，劃分各金融監(jiān)管機(jī)構(gòu)的職責(zé)范圍，協(xié)調(diào)各監(jiān)管機(jī)構(gòu)的利益沖突以及劃分監(jiān)管歸屬等。

2.改進(jìn)金融監(jiān)管方式，提高監(jiān)管效率

例如,將合規(guī)性監(jiān)管與風(fēng)險(xiǎn)監(jiān)管相結(jié)合,以合規(guī)性檢查為前提,風(fēng)險(xiǎn)監(jiān)督為主,二者并重;建立銀行信用評(píng)級(jí)制度,進(jìn)行合規(guī)性和風(fēng)險(xiǎn)性評(píng)級(jí),以強(qiáng)化銀行對(duì)其經(jīng)營(yíng)和風(fēng)險(xiǎn)程度的識(shí)別和管理,增強(qiáng)自我約束力,同時(shí)便于中央銀行準(zhǔn)確掌握銀行經(jīng)營(yíng)狀況,并根據(jù)銀行的不同等級(jí)采取不同監(jiān)管措施;加強(qiáng)銀行創(chuàng)新業(yè)務(wù)的監(jiān)管,如網(wǎng)絡(luò)銀行業(yè)務(wù)應(yīng)正式列入金融機(jī)構(gòu)管理范圍,建立專門(mén)的網(wǎng)絡(luò)銀行準(zhǔn)入制度,制定網(wǎng)絡(luò)安全標(biāo)準(zhǔn)，建立安全認(rèn)證體系等;在加強(qiáng)監(jiān)管的同時(shí)注意不能扼殺和阻礙金融創(chuàng)新;運(yùn)用現(xiàn)代科技對(duì)金融運(yùn)行實(shí)施動(dòng)態(tài)、實(shí)時(shí)、持續(xù)的風(fēng)險(xiǎn)監(jiān)管,以便及時(shí)化解風(fēng)險(xiǎn)提高監(jiān)管效率。

3.健全我國(guó)金融機(jī)構(gòu)的內(nèi)控機(jī)制

(1)合理設(shè)置內(nèi)控機(jī)構(gòu)

雖然我國(guó)商業(yè)銀行普遍設(shè)立了內(nèi)部稽核機(jī)構(gòu)，但多數(shù)歸各分支機(jī)構(gòu)管轄，獨(dú)立性和權(quán)威性不足，應(yīng)借鑒國(guó)外經(jīng)驗(yàn)，設(shè)立對(duì)最高權(quán)力機(jī)構(gòu)負(fù)責(zé)的內(nèi)審機(jī)構(gòu)，以確保最高管理者可以隨時(shí)關(guān)注實(shí)踐中發(fā)現(xiàn)的問(wèn)題。

(2)建立金融機(jī)構(gòu)內(nèi)部控制的稽核評(píng)價(jià)制度

稽核評(píng)價(jià)制度可以進(jìn)一步加強(qiáng)我國(guó)商業(yè)銀行的內(nèi)控機(jī)制的完善，尤其在我國(guó)金融機(jī)構(gòu)自我約束不力、內(nèi)控意識(shí)不強(qiáng)、過(guò)分依賴外部監(jiān)管的情況下，建立內(nèi)控稽核評(píng)價(jià)制度顯得更加重要。

(3)充實(shí)改善內(nèi)控設(shè)施，建立高效的金融管理信息系統(tǒng)

利用計(jì)算機(jī)這一現(xiàn)代化工具，實(shí)現(xiàn)信息采集、加工處理、傳輸?shù)淖詣?dòng)化，實(shí)現(xiàn)信息資源共享。通過(guò)建立數(shù)據(jù)庫(kù)、模型庫(kù)、方法庫(kù)，實(shí)現(xiàn)快速、準(zhǔn)確、合理的預(yù)測(cè)和分析，提供內(nèi)部控制的信息來(lái)源和最終決策支持。

4.完善金融監(jiān)管法律體系

首先，要依據(jù)國(guó)內(nèi)金融業(yè)發(fā)展的現(xiàn)狀、國(guó)際金融監(jiān)管變化的新趨勢(shì)以及人世后內(nèi)外資金融機(jī)構(gòu)監(jiān)管并軌的需要，及時(shí)做好法規(guī)的廢、改、立工作。其次，必須強(qiáng)化對(duì)金融監(jiān)管執(zhí)法的監(jiān)督，讓非金融監(jiān)管職能部門(mén)承擔(dān)金融監(jiān)管執(zhí)法監(jiān)管職能，如法律部門(mén)、內(nèi)審部門(mén)等。毋庸置疑，只有在立法和執(zhí)法兩個(gè)方面得到法律的有力支撐，金融監(jiān)管才能取得良好的效果。

參考文獻(xiàn)：

[1]胡維波:金融監(jiān)管的理論綜述.當(dāng)代財(cái)經(jīng)，2004年第3期

[2]王 璇 李 毅:金融監(jiān)管理論演化進(jìn)程及其趨勢(shì).華南金融研究，2001年第6期

[3]楊愛(ài)文 林丹紅:金融監(jiān)管理論:一個(gè)文獻(xiàn)綜述.浙江社會(huì)科學(xué)，2002年第3期

[4]蔣 海 劉少波:金融監(jiān)管理論及其新進(jìn)展.經(jīng)濟(jì)評(píng)論,2003年第1期