金融危機現象精選(五篇)

序言：作為思想的載體和知識的探索者，寫作是一種獨特的藝術，我們為您準備了不同風格的5篇金融危機現象，期待它們能激發您的靈感。

篇1

最近新華社經濟形勢調研小分隊記者在調研中了解到，雖然有遭受金融危機沖擊的外因，但“悶爐現象”發生的背后，也有著一些更為深刻的內因。解讀這一現象，有諸多寶貴啟示。

“悶爐現象”：

大批企業在困境中等待希望

熟悉冶金行業的人都知道，“高爐”及“煉焦爐”是鋼鐵、焦化企業最核心設備，一旦點火就不能輕易停止運行，否則就會使爐體受到嚴重損傷。所謂“悶爐”，其實是這些企業大大壓縮生產中不得已而為之的一種方法，它使爐子處于保溫狀態，盡量減少成本，等待市場回暖。

在湖北武鋼、山西太鋼等一批大型鋼鐵企業由于市場需求萎縮，主動“悶爐”限產。以武鋼為例，在金融危機沖擊下，武鋼生產經營影響嚴重，近幾個月來利潤持續下降，從2008年8月份的11.2億元下降到9月份的5.3億元，10月份僅為4600萬元，面臨虧損。目前，公司被迫大幅減產，減幅達30％。武鋼如此，小型鋼廠的“悶爐現象”更為普遍。在小規模鋼廠較為集中的河北省。2008年11月初，邯鄲地區超過2/3的中小鋼企已停產或半停產，唐山市超過50％的高爐停產，廊坊地區大多數帶鋼企業全部停產。

偏重煤焦鐵等高耗能產業的山西省，相當一批企業也集中呈現出“悶爐現象”。以長治市為例，到2008年11月中旬，全市焦炭、鋼鐵、電石等中小企業停產、半停產企業超過200家，其中全市50％的焦化企業停產，38座125立方米以上的高爐有30座停產。山西省一位負責人介紹，幾個月前看到沿海省份大批紡織出口企業遭遇困境，沒想到如今山西煤焦鐵企業也陷入這種狀況。

煤焦鐵企業如今呈現的“悶爐現象”，其實正是當前國內生產遭遇困難企業的一個集中縮影。目前，國內紡織服裝、房地產、汽車等受到金融危機沖擊影響較大的行業，其實都呈現出這種“悶爐現象”。“悶爐現象”成為中國經濟的一大突出矛盾問題。

猶如一枚硬幣的兩面：對處于“悶爐”中的企業，扛過眼前的困難，迎來市場的復蘇，爐火就會重燃，企業將會迎來新的發展；而扛不過去，爐火熄滅后再不能點燃，這樣的企業就不得不承受倒閉的厄運。

“這些企業陷入經營困境，是國際金融危機對我國實體經濟造成沖擊的具體體現。”河南洛陽市發展改革委主任李勝平說，“這些企業正在遭遇嚴峻考驗，它們在‘嚴冬’中堅持等待著市場‘春天’。”

警鐘敲響：

“悶爐現象”折射行業弊病發人深省

當前一大批企業呈現出的“悶爐現象”，固然主因是金融危機所導致，但仔細分析，從中卻也折射出有些行業在發展中存在的共性“弊病”，其中教訓格外引人反思。

“冷靜分析，鋼鐵企業當前陷入困境，其中一個原因也由于這幾年來鋼鐵業產能過剩、盲目投資過熱所導致。”中冶南方工程技術有限公司總經理肖白表示，“金融危機只是加速了鋼鐵業調整期的到來。如果不是金融危機，在產能過剩的背景下，鋼鐵業遲早也會出現一次大的調整。”

以冶金業前期項目設計承包而著稱的中冶南方公司，對冶金行業變化了如指掌。“我們已比較早感受到鋼鐵業結構性的產能過剩，真實原因是相當一部分不符合國家產業政策的生產力沒有得到淘汰。”肖白認為。

根據鋼鐵業的統計數據，在2003年我國鋼鐵業首次達至年產2億噸鋼的規模后，在此后幾年又得到“快速跳躍式”發展，鋼鐵總產量持續世界第一，今年我國鋼鐵總量將突破5億噸。但總體而言，這幾年中相當一部分產能是由新上馬的中小鋼鐵廠擴展的，低水平產能膨脹、過剩。

而對山西省內煤焦鐵行業來說，其產能過剩、產業結構單一弊病更為突出。在清徐縣等地，沿途小焦化廠比比皆是。山西長治市發展改革委投資科科長劉利斌說，這些行業發展方式比較粗放，科技含量低，存在著明顯的重復建設問題。

“當前一些行業呈現出的困境，也折射出了前幾年宏觀調控政策沒有得到有效落實的問題。以鋼鐵業為例，江蘇鐵本公司項目雖然在2004年被關掉了，但隨后卻有更多的‘小鐵本’公司建了起來。”湖北省一位熟悉鋼鐵業發展的領導干部在接受記者采訪時如此表示，“這其中教訓，值得好好反思。如果宏觀調控政策得到有效落實，鋼鐵業如今日子要好過得多。”

對紡織服裝行業來說，相當一批出口企業屬于勞動密集型企業，出口競爭力主要憑借低成本，本身技術含量并不高，在金融危機沖擊下率先遭遇重創也就不難理解；而在前幾年投資過熱的背景下，受高額利潤驅動，國內房地產公司風起云涌，但在如今市場低迷之時，一些實力不強的房地產公司業務陷入停滯也在情理之中。

疾風方知勁草。在不少行業的企業呈現“悶爐現象”的同時，有一些企業卻游刃有余，表現格外亮眼。總結其經驗，那些立足科技創新的企業、產業鏈條完整的企業、結構調整到位的企業、抓住機遇積極求變的企業，在這次金融危機中受到的沖擊就較小，回旋余地大，不僅能在困境中求得生存，甚至實現逆勢上揚。

山西亞鑫煤焦化有限公司了雖然焦化生產經營也遭受到重創，但由于該公司提早意識到單靠焦化生產，將來必定難以實現長遠發展，因此自2007年4月起就陸續投入2000余萬元，引入玄武巖纖維這一高新技術項目，促進產業升級和轉型。目前這一項目已試投產，亞鑫公司將躍上一個新的發展平臺。

生者為王：

把握“悶爐現象”背后難得的機遇

大浪淘沙，機遇只屬于那些有準備的企業。在有遠見卓識的企業家看來，“悶爐現象”背后卻凸顯出了空前機遇：危機之后，生者為王。

“自2008年9月份后，面對金融危機的嚴重沖擊，不少企業家顯得有點驚慌失措。”中信重工機械股份有限公司總經理任沁新說，“不過，最近一段時間，有相當一批企業家已經從危機中看到了企業的發展機遇。”

任沁新認為，當前正是企業控制成本，夯實基礎，實現產業升級的難得機會。“在市場回暖后，這樣的企業必將會先行一步，做行業的領頭羊。”目前，中信重工正狠抓內部挖潛，并趁原材料價格低谷之際，最近幾個月連續投產四個項目，投資額高達20億元，成本卻比平時節省了約三分之一。

太鋼是全球最大的不銹鋼企業。在不銹鋼價格大幅回落的局面下，太鋼嚴格控制所有非生產性支出，加大挖潛降本增效力度，樹立過緊日子的思想，強調要向科學采購要效益、向過程管理要效益、向市場營銷要效益。據統計，2008年前10個月，太鋼通過內部挖潛，創效高達39.55億元。

危機之下，行業由此將進入“洗牌”過程。“企業家此時應睜大眼睛，抓住機遇實現產業升級，把自身做大做強。”華工科技產業股份有限公司董事長馬新強表示，他們公司目前也準備適時出手，從全球網羅高技術人才，并選擇行業內的一些小公司進行資產并購，進一步確立行業領導者的地位。

利用當前機會，加快自主創新和結構調整，對企業家如此，其實對一個地區的產業發展也是如此。河南洛陽市發改委主任李勝平說，“洛陽市在本輪擴大投資規模中，格外注重推薦高新技術項目，目前已經篩選上報了20多個新材料基地和動力谷基地建設項目，并對一批先進制造業實施技術改造，下大力氣促進本地區的產業結構優化升級。”

“過去喊了多少年都沒用，但現在市場形勢卻給煤焦鐵等高耗能行業實現產業升級帶來了難得的機會。”山西長治市中小企業局產業指導科科長李建武認為，市場倒逼之下，就會使企業主動選擇產業升級，加強自主創新，落后產能也會被淘汰。

篇2

關鍵詞：民工荒 金融危機

一、提高農民工實際工資率

后金融危機時代，大部分出口加工廠都還沒緩過神來，沒有討價還價能力的下游企業利潤微薄，無法通過漲價來消化增加的勞動力成本《勞動合同法》，所以僅僅依靠我國沿海地區的加工企業自身的努力提高工資吸引農民工就業是遠遠不夠的，政府應該為這些加工企業營造公開、公平競爭的市場環境和法律法規，在人民幣升值預期加強之時，應該支持企業貸款等項目，成立貸款基金，支持企業開拓市場，幫助企業更好適應不斷變化的市場形勢。只有在保證企業利潤的情況下，才可能使得沿海地區的加工企業不會一味地壓低農民工工資去獲得利潤，因此，幫助沿海地區的加工企業擺脫困境，可以有效地提高農民工工資。

二、加強沿海加工業聚集的地區產業升級

在西部發揮“后發優勢”追趕的過程中，東部多年來卻依然依靠資源耗竭、廉價勞動力的懶惰發展模式獲得利潤，既沒有產業升級的動力，也沒有產業升級的必要。隨著經濟發展，我國沿海加工業聚集地區的廉價勞動力時代逐漸遠去，依靠低工資成本的生產方式必須轉變。內地經濟快速發展，缺工或將成為東部沿海地區需要長期面對的問題，只有推動產業升級，提高產品技術含量，提高企業利潤，才是沿海加工企業的出路。政府應加強對東部沿海地區產業升級的引導和支持，東部加工業聚集地的產業發展已超越了國際上公認的產業升級臨界點，即人均年收入突破10000美元，所以，國家如果能夠加大力度引導東部沿海地區產業升級，那么不僅可以使得產業分布更加合理，也同時為解決高校畢業生就業難和民工荒問題提供基礎。

三、治理新生代“民工荒”

新生代農民工作為“夾在中間的一代”，這一代的價值觀不同于他們父輩的價值觀。這一代有著改革、進取、創新、務實的價值觀，他們人格的獨立與依附心理，追求物質上的滿足與精神的失落；另一方面，城市對他們的排斥感和失落感上升。新生代農民工心懷抱負和理想，在城市與農村之間做著抉擇。因此，我們應該推進城鄉二元體制改革，消除對新生代農民工的歧視性政策，給新生代農民工一個和城里人相同的身份和待遇。2010年中央1號文件的最大亮點是做出放寬中小城市和小城鎮戶籍限制的政策宣示，給農民工特別是新生代農民工開啟了一扇城市化的窗口。沿海加工業聚集的地區是屬于經濟發達的地區，這里也是新生代農民工趨之若鶩的地方，他們希望在這里尋找自己的理想，政府應該進一步放開對他們的戶籍限制，使他們在這些地方可以安家立業，讓新生代農民工參與有關的經濟政治生活，提高他們的話語權。

參考文獻：

[1]Michael P.Todaro,A Model of Labor Migration and Urban Unemployment in Less Development Countries,1969,the America Economic Review. p. 138-148

[2]Harris,John R.and Todaro,Michael P, Migtation Unemployment and Development A Two―sector Analysis,1970, the America Economic Review. p.126-142

[3]Arne L.Kalleberg,Insecure Workers: Employment Relations in Transition, 2009,America sociological Review. p.1-22

[4]蔡 .破解農村剩余勞動力之謎，中國人口科學，2007年第2期

[5]周天勇.托達羅模型的缺陷及其相反的政策含義――中國剩余勞動力轉移于就業容量擴張的思路，經濟研究，2001年第3期

[6]蔡 .中國流動人口問題, 河南人民出版社, 2000年4月

[7]李波平.兩輪“民工荒”的比較分析與啟示，農業經濟問題，2011年第1期

[8]盛亦男.農民工返鄉的經濟學分析――以托達羅模型為視角，人口研究，2009年第11期

[9]鄒田 .民工荒現象的經濟學分析――基于托達羅模型，時代經貿，2007年第9期

[10]孫月梅.當前我國農民工工資偏低問題研究，河南社會科學，2011年第3期

篇3

――朱民

從世界銀行經濟學家到中國人民銀行副行長再到IMF（國際貨幣基金組織）副總裁，朱民的履歷可謂閃閃發光。

3月20日下午，清華五道口全球名師大講堂座無虛席，很多人站在教室后方和兩側過道聆聽了朱民帶來的《關于充滿挑戰的新世界》的精彩演講。

作為在國際金融組織任職的中國高管，朱民總是備受關注，但無論是面對國際還是國內媒體，朱民都非常低調。他只愿意談論與自己專業相關的國際金融方面的話題，而不愿意讓人們把注意力放在他本人身上。

朱民對經濟危機之后的全球金融治理框架有怎樣的見解？對于新一代的年輕人又有怎樣的期許？ “地震之后，地下深層結構也改變了”

經濟危機后的新世界是什么樣子？

朱民用了一個比喻，危機就像一場地震，地震過后，除了表面的地表現象發生了變化，地底下的深層結構也發生了變化，全球經濟金融深層次結構的變化給全球經濟治理帶來了新的挑戰。

“2008年金融危機之后全球經濟更加聯動使得全球金融危機帶來的影響遠超我們的想象，金融市場的脆弱性在加強，流動性緊張產生的市場波動都在不斷地擴大，全球經濟丟失了10%的GDP總量，也嚴重拉低了世界各國的經濟增長速度。” 朱民說，金融危機以來，發達國家經濟的實際增長水平比潛在增長水平低1.5%，發展中國家經濟的實際增長水平則比潛在增長水平低1%。

他介紹，總體來看，發達國家GDP增速每發生1%的下降，就會帶動發展中國家0.4%的下降。而發展中國家GDP增速每發生1%的下降，也會帶動發達國家0.2%的下降。

朱民分享了經濟危機后全球以前沒有發生過的四個新現象。

其一，貿易增長速度放慢，貿易增長速度通常都是GDP增長速度的一倍，在金融危機之前大概也要超出50%到60%。但2008年到2013年，這期間全球第一次貿易增長速度低于GDP增長速度，是以前從來沒有發生過的事情。為什么貿易會如此急劇地下跌？這是個重大的問題，也是世界經濟學家正在研究的熱點。

其二，FDI（Foreign Direct Investment，外商直接投資）的流動速度也在急劇下降。金融危機以前，全球FDI占整個GDP的比重約5%，危機以后，2013年，全球的FDI只占到全球GDP的2.8%左右。一方面全球化在加速推進，全球化基本的標志是貿易和投資的全球化，但另一方面，現在貿易和投資的全球化在下降，貿易流和資本流也在下降，與此同時因為IT信息技術，資金流動的速度加大，所以全球的關聯度、互動度大大加強。這個兩元悖論的實質是，實體意義上的全球化在下降，虛擬意義上的關聯度在上升，而虛擬的關聯度產生了比實體的貿易和資本流更大的金融和GDP的沖擊。這是今天全球經濟金融的一個非常重要的兩元悖論，也是所有的宏觀管理者面臨的一個巨大挑戰。

其三，在貨幣政策方面，各國都面臨兩難處境，各國都在實行貨幣寬松政策，但該政策對實體經濟的效用正逐漸減小。這不能說是貨幣政策的失效，需要探討的是，貨幣政策的傳導機制是否有效。在經濟增長太弱的情況下，總需求不足，還需要繼續用寬松貨幣政策來支持總需求的刺激，但是只有總需求的政策沒有供給方面的政策來做結構改變的話，這個總需求的政策不可持久。

“所以美聯儲為什么要退出貨幣寬松政策？因為他們已經意識到其貨幣寬松的邊際效應已經很低了，而且他知道如果他的總供給的政策不改，很難實現他的既定目標。”朱民說，“這就需要在實施貨幣政策的同時，特別強調財政政策和結構改革的重要性。”

其四，一個巨大的困惑表現在勞動生產率方面，今天科技創新層出不窮，但全球的勞動生產率卻在下降。全世界的勞動生產率，美國、英國、中國，包括以高科技創新聞名的以色列，在過去三年的勞動力增長率水平為零，這是今天世界面臨的最大的悖論，一個很大的爭論。朱民指出，目前的GDP計算方法沒法測出高科技對勞動生產率的影響，尤其是服務業的勞動生產率難以測算。要更改GDP的側重，也是現在世界經濟學家們面對的復雜難題。 “你在什么地方不重要，你的實力最重要”

在結束了上述演講之后，應清華五道口金融學院吳曉靈院長之邀，朱民匆匆轉場趕到學院為這里的博士生們進行了一場閉門的“學貫中西、放眼全球”的職業生涯規劃小型講座。

無論朱民本人如何低調，對于他為什么會成功的追問一直都在。

有一個小故事體現了朱民幾十年來對本專業的深入鉆研。上世紀90年代，朱民從美國獲得普林斯頓大學公共行政管理碩士、約翰斯?霍普金斯大學經濟學碩士和經濟學博士學位回國之后，國內有很多機構、部門請他去講課。

講課的內容五花八門，從宏觀經濟到世界經濟甚至到農業領域。年輕的朱民無法回絕邀請他講課的人，于是只能夠自己補習農業知識，梳理邏輯后去講課，居然還獲得了不錯的評價。但這之后，他決定不做“萬金油”似的經濟學家，而只把注意力和精力放在國際金融這一專業領域，并且一干就是20年。

在清華五道口全球名師大講堂的講座中，朱民一再告訴年輕人，“你在什么地方不重要，你的實力最重要” 。

“全球的關聯性表明，今天的世界是連在一起的，你一定面臨全世界的挑戰，同樣全世界是向你開放的。”朱民說，“每個人找準自己的核心競爭力，找到自己的切入點，對所有的年輕人來說都是最重要的。”

從不會刻意地回憶起過去，但朱民是77級恢復高考的首屆大學生。他的身上有經歷過那個時代的人特有的烙印，比如堅持、刻苦和永不放棄的信念。

1977年12月，關閉11年之久的高考大門終于重新打開。據記載，1977年報考人數最終達到570多萬，錄取人數27.297萬人，錄取率僅為4.8%。

在早年的一個電視節目中，朱民曾經回憶起他當工人時的情景。16歲初中畢業后成績很好的他被分配到工廠去當扛大包的裝卸工人，有好長一段時間不能適應。在白天滿頭大汗的扛大包后，晚上回家他還要拉一會兒小提琴，保持內心的追求和平靜。正是這種巨大的反差和逆境中永不放棄的決心讓他堅持在那個看似沒有未來的10年里一直讀書和學習。

1977年10月12日，國務院批轉教育部《關于1977年高等學校招生工作的意見》，正式恢復高等學校招生統一考試的制度，當年12月，570多萬應考者涌進考場。這中間只有短短一個月的時間，如果不是靠著平時的積累和學習是絕不可能靠一個月的補習就在這場殘酷的考試中脫穎而出。結果，朱民以數學滿分、英語幾乎滿分的成績考取了復旦大學，后來又走出國門，開啟了全然不同的人生。

一位參加了這次小型講座的博士生告訴《中國經濟周刊》記者一個令他非常受到觸動的細節。一位博士向朱民提問如何才能像他一樣成功時，朱民幾次打斷她，告訴她，在座的所有人都會比他更成功，不能以他為目標，而是要超越他，要有這個自信。

篇4

關鍵詞:金融危機;保險業;對策建議

中圖分類號:F830.33文獻標識碼:A文章編號:1003-9031(2010)01-0057-04

一、引言

美國次貸危機已經演變成世界性的金融危機,作為金融機構的重要成員,包括美國國際集團(AIG)、德國安聯(ALLIANZ)、瑞士再保險(SR)、FGIC、MBIA和AMBAC等在內的世界保險業巨頭,都付出了巨大的代價。

我國保險業作為開放力度較大、市場化程度較高的行業,在金融危機中受到了較大的沖擊。金融危機增加了我國保險業發展的不確定因素,使我國保險業及保險監管機構面臨更加嚴峻的挑戰。在此背景下,筆者對近幾年中國保險行業的權威統計數據進行了研究分析,并結合幾大保險公司的財務報表及目前保險市場的現狀,總結出我國保險業受金融危機影響的主要表現。同時,結合海南省的基本情況,深入分析了金融危機對海南省保險業的影響,并提出了應對危機的幾點對策建議。

二、我國保險業受金融危機影響的主要表現

(一)保險公司保費收入下滑較快

金融危機對我國保險業主營業務造成的影響存在一定的滯后性。2007年第三季度到2008年第一季度,我國保費收入還出現了較大幅度的增長,其中人身險保費收入漲勢驚人。但是從2008年第二季度開始,這種趨勢出現了較大的改變。特別是到2008年第四季度,保費收入呈直線下滑趨勢(見圖1)。表明金融危機對我國保險業的影響經過一系列地傳導后開始逐漸顯現。

(二)投資收益大幅度下降

受全球金融危機的影響,國內外股市出現大幅度下跌,保險公司股票投資出現不同程度的浮虧,使得計提金融資產減值準備增加,進而導致保險公司2008年凈利潤大幅減少。其中,中國太平洋保險公司2008年投資收益同比下降69.6%;中國人壽保險公司同比下降60.92%;中國平安保險公司的投資受到重創,投資回報及投資業務凈利潤均有所下降,對富通股票投資計提減值準備227.9億元。公開數據顯示,2008年上半年保險資金運用平均收益率為2.4%,前三個季度平均收益率持續下降,僅為2.1%,股市下跌是導致保險資金投資收益率大幅下降的主要因素。

(三)退保風險不斷加大

在美國保險行業遭遇金融危機后,退保現象普遍出現。隨著金融危機的擴散,恐慌也傳播到了中國。美國國際集團(AIG)遭受嚴重破產危險的第三天,盡管AIG的各個分部均承諾會保障客戶保單,但香港、澳門等地仍有不少民眾要求退保。從產品看,投連險存在著較大的退保風險。投連險是一種新形式的終身壽險產品,其集保障和投資于一體。在投資方面,保險公司運用投保人支付的保費進行投資,以獲得收益。全球金融危機下,國內外股市普遍下跌,A股市場跌幅也很大。投保人對保險公司的未來投資收益預期降低,從而可能要求退保。

三、海南省保險業發展現狀與存在的問題

(一)海南省保險業發展現狀

1950年7月1日,中國人民保險公司海口分公司的成立拉開了海南省保險業發展的序幕。[1]1979年9月,中國人民保險公司海口分公司再次在海口成立,到1987年中國人民保險公司海南分公司下屬的分支機構已達18個。在此期間,海南省保險業取得了很大的發展,1987年全部業務的承保額已達46.8億元,保費收入4634萬元。1988年海南建省后,香港民安保險公司、中國平安保險公司、中國太平洋保險公司相繼在海南省設立了分公司。1996年8月原中國人民保險公司海南省分公司分設成為財產和人壽兩個保險公司。隨后,新華人壽保險公司和天安保險公司相繼進入了海南省保險市場。為了適應保險業發展的需要,1994年8月成立了海南省保險同業工會,1998年7月成立了海南省保險學會。2001年中國保監會海口特派員辦事處(現已更名為中國保監會海南監管局)正式設立。

自2003年以來,海南省保費收入由6億元增長到2008年的30.06億元(見表1)。截至2008年底,海南省共有保險公司省級分公司15家,下轄各類分支機構280家,省內保險公司總資產55.50億元,比年初增長25.82%;各類專業保險中介機構41家;保險兼業機構1503家;保險營銷員人數8265人,行業整體實力不斷增強。

(二)海南省保險業發展存在的問題

1.保費規模相對較小。在全國31個省、市、自治區和5個計劃單列市排名中,海南省的保費規模僅高于寧夏和青海。而同沿海經濟發達地區相比,存在巨大的差距。保費規模過小,保險覆蓋面不廣,不能滿足不同層次的需求,這些都是海南省保險業面臨的重大問題。[2]

2.保險業務發展不平衡。海南省有18個市縣,但80%以上的保險業務集中在海口、三亞兩個城市,其余16個市縣的保險業務占比不到20%,而海南省80%的人口居住在海口三亞以外的地區。這樣造成海南省其它地區保險的覆蓋率非常低,嚴重阻礙了保險業的整體發展。[3]

3.保險營銷員整體素質不高。在全國范圍內,保險營銷員的素質是一直是投保人重視的問題。海南省由于教育相對落后、人才培養緩慢,加上地方經濟不夠發達、吸引外來人才存在劣勢等因素,導致海南省保險業人力資源匱乏、保險隊伍的結構欠合理。同時,由于整個保險業市場不夠規范,監督也不夠嚴格,在保險產品的銷售過程中,保險銷售人員會通過誤導、欺騙消費者來推銷保險產品,以提高自己的業績。

四、金融危機對海南省保險業的影響

(一)保費收入震蕩下降

2008年,海南省的保費收入經過一段時間的震蕩后,開始逐漸減少。2008年11、12月份,保費收入分別下降至17067.5萬和19353萬,與2007年同期相持平。海南省保費收入的減少,主要表現在以下幾個方面。

1.對保障產品的購買力下降。金融危機向實體經濟蔓延,引發出口受阻、失業率增加,人們可支配收入減少,對保險的需求同步降低。承保業務是保險公司的主營業務,經濟衰退導致保險公司主營業務下滑的現象開始逐漸顯現。金融危機下保障產品銷量下滑以及資本市場的低迷,使得海南省各保險公司的總收益下降。

2.對理財產品投資期望降低。資本市場持續低迷,保險業的投資回報率大幅度降低,分紅、投連、萬能等理財型產品的銷售都受到了一定影響。2008年上半年股市由牛市轉為熊市時,投連險、萬能險、分紅險在壽險新增保費中占到79%,但這是受2007年股指快速上漲慣性的影響所致。隨后,受美國金融危機影響,國內股市大跌,投資收益明顯減少,各保險公司投連險賬戶大幅縮水,直接影響其銷售情況,進而影響到萬能、分紅等理財產品。由于金融危機造成投資預期不確定,消費者開始傾向于購買國庫券或者選擇存銀行等低風險的理財方式。

3.出口貿易減少引起對保險需求的降低。保險業起源于航運業,進出口貿易需求是促進國際航運業發展的關鍵。與進出口貿易相關的物流服務,特別是海上運輸保險是目前海南省財產保險的重要組成部分。金融危機對海南省出口貿易造成了一定影響,隨著歐美市場的需求降低,海南省紡織、汽車、服裝、橡膠、海產品等產品的出口量都出現不同程度的減少,進而使得對于海上保險的需求降低。如何通過提高服務水平、開發新產品等方式,有效降低因海上保險需求量下降帶來的業務規模縮小,成為海南省保險業特別是財產險公司面臨的重要挑戰。[4]

4.旅游業受損導致投保人數減少。海南省的保費收入較大部分來自于游客的旅游保險。金融危機影響下,國際國內游客大幅度下降。經濟不景氣使得民眾的可支配收入減少,加上對未來經濟情況預期的不確定,更多潛在旅客選擇不旅游或者推遲旅游計劃,這對海南省保險業造成了一定影響。

從圖2中可以直觀地看到金融危機對海南省保費收入的影響,與全國的保費收入情況相類似,人身險保費收入出現較明顯下滑,財產險保費收入相對比較平穩。

(二)保費收入同比增幅放緩

2004-2005年,海南省的保費增長遠慢于全國保費增幅的平均水平。從2006年開始,海南省保險業進入了一個高速發展時期,平均增長率高于全國增長水平。但2008年,受金融危機的影響,海南省保險業規模發展的增幅減慢,同比增長率再次低于全國水平(見圖3)。

(三)居民對保險行業信心下滑

由于金融危機引起股市大幅下跌,直接導致保險公司的證券投資大幅受損,保險公司出現大額浮虧,這讓消費者對保險公司的賠付能力和盈利能力產生了質疑。特別是美國保險業集體受創,不少公司陷入危機甚至倒閉,更加重了海南省居民“保險公司不保險”的印象。

由于保險產品銷售的特殊性和保險理賠手續復雜,加上一些營銷人員誤導甚至欺騙消費者,不少保險公司及人的聲譽已經嚴重受損。此次保險公司普遍遭受金融危機的沖擊,使得保險公司形象受損加劇,進一步打擊了公眾對保險業的信心。

五、海南省保險業應對金融危機的對策建議

(一)穩健經營,注重主營業務

全球金融危機中國保險業受到的影響之所以不如歐美國家嚴重,與我國保險業尚未放開投資海外金融衍生品的限制有直接關系。但是,金融危機也已經對我國保險業進行了深刻的風險警示。保險行業的本質是保障,該功能是其他金融工具無法代替的。保險公司繼續積極推進“走出去”戰略時,投資策略上應該更加的謹慎,強調保險投資策略的穩健性和安全性,而避免盲目的投資渠道多元化和海外擴張。

對于海南省的各大保險公司,由于資金量有限和國內總公司的限制,對外投資相對較少。且在全球經濟動蕩的條件下,“走出去”的設想也是不可取的。所以,海南省保險業應該牢牢抓住保險主營業務這條主線。

1.進一步開拓海南省農村保險市場。目前的經濟形勢下,應該開發適合海南省特殊經濟情況的新險種,將保險業務向農村普及。保險公司應組織人員開展農村市場調查研究,根據當前農民需求和自身業務發展的需要,設計出適應農村個人和家庭購買的新險種,以確保產品適銷對路,為農村保險市場發展提供條件。針對當前農民在生產、生活中最關心的養老、醫療、子女教育費及意外災禍盡快設計農村版的養老金保險、疾病醫療保險、子女教育婚嫁保險和意外傷害保險等系列險種。在費率厘定、保障范圍等方面,力求貼近農民群眾。在產品推廣、保單設計方面力求通俗化,以通俗易懂、投保簡單的產品為重點,方便農村消費者購買。

2.創新服務方式,提高服務質量。傳統的保險服務內容少、范圍窄、手段單一,應該進一步拓展服務內容,延伸服務范圍,在服務方式與手段上積極由粗放式服務向精細化服務轉變。進一步深入到行業內部的各個服務環節,在職權范圍內改善和創新行業每個具體環節的服務功能。從印制投保建議書,到制定投保計劃,到分析客戶人險財保的綜合實際情況,到實際落實投保,每個環節都要慎重考慮和精細設計。通過對服務方式的創新和服務質量的提高,讓保險行業真正得到投保人的好評。

3.加強宣傳活動,樹立保險公司和中介機構的良好形象。一方面,要嚴厲打擊保險業務中存在的違法、違規行為。重點關注和打擊群眾反映強烈的侵害消費者利益、嚴重擾亂市場秩序的行為,如銷售誤導、假冒保險名義進行非法集資或詐騙活動、偽造或者變造保單等。另一方面,要對于保險行業保障民生、分散風險的基本功能進行積極宣傳。消除投資者對保險公司和保險行業的誤解和不信任,樹立投資者和消費者的信心。

4.抓住建設國際旅游島這一契機,大力發展旅游保險業務。一是通過立法推動旅游保險的發展。從國際經驗看,商業保險手段是解決旅客出險后一系列問題的行之有效的方法和各國通行做法。海南省可以考慮用立法規定進島旅客必須購買最低保額以上保險。二是在省政府的主導下,由旅游有關部門聯合制定相關工作計劃和方案,并組織相關單位加以實施。三是保險公司應提供多樣化的旅游保險產品。通過合理的設計,滿足游客的多樣化需求,并鼓勵旅游保險多渠道銷售,例如通過網絡、電話等新型方式銷售,通過旅行社銷售,在機場、火車站、港口銷售等。[5]

(二)加快發展保險業的信用評估體系

保險業的信用評估,是由具有國家主管部門認定資質的信用評估中介機構,運用定量分析和定性分析相結合的方法,參照國際通行的評估標準,通過對影響保險公司信用狀況的各種因素進行調查研究和分析測算,來全面考察保險公司履行各種經濟承諾的綜合能力和信任程度,并客觀、公正地評定其信用等級的中介行為。

我國信用評級機構比較弱小,仍處于發展初期階段。而海南省的信用評估機構則是處于起步開始階段,相比其他省份更為落后。需要在海南省建立保險信用評價體系,對保險主體合規經營、同業守信、真實透明、優質服務等方面進行客觀的評價。通過借助社會信用評估力量,利用保險監管信息資料,準確分析投保人、保險人、中介人信用狀況。同時,要強化失信懲戒機制,針對保險人和中介機構誤導欺騙客戶的行為,建立相應的約束機制。同時,對于信用評估機構,也需要引入適當的競爭環境,促使信用評級機構真正做到對投資者負責,有效地預警系統性風險,成為金融市場風險控制的核心部門。[6]

(三)加強監管力度、改善監管質量

1.海南省保險監管機構應該加強監管力度,保持對保險業務的全面覆蓋,不留空白。完善保險市場準入和退出機制,營造公平競爭的市場環境;加大對保險市場行為的檢查力度,維護健康有序的市場秩序;加大對保險公司償付能力的監管力度,完善保險市場風險防范的機制;推動保險經紀人提高技術水平,規范保險經紀行為;加大對保險市場中存在的弄虛作假和欺詐誤導行為的監管和打擊力度;對前臺業務適度放松,激發市場主體的活力,營造海南省保險業良好的環境。

2.加大保險監管機構人才培訓和引進力度,提高監管機構的管理水平,改善監管質量。隨著保險業務日趨復雜化,保險產品種類日益多樣化和保險市場的細分化,對保險監管機構的科學決策和科學管理水平,將是較大的考驗。海南省的保險監管機構應該建立全方位的自我培訓機制,形成嚴肅的學習氛圍。通過人才引進,較快的提高保險監管機構的管理和決策水平,并快速推進海南省保險監管的科學發展。

3.建立以保護消費者權益為導向的長效機制。近年來,海南省保險業保持較快發展勢頭,與此同時,矛盾也日益顯現。隨著投保者法律意識的增強,投訴逐年增加。保險監管機構應該及時傾聽廣大投保者的意見和建議,積極探索建立以保護消費者權益為導向的長效機制,著力保護好廣大保險消費者利益。

(四)不盲目照搬國外的管理模式

從次貸到次債,從美國到全球,次貸利益關系鏈的形成及金融危機的演變與發展,暴露出美國金融保險業存在的問題,也反映了其他國家追隨美國模式、參與次貸利益分配中的片面性和盲目性。[7]筆者認為海南省保險業的發展應當避免盲目追隨發達國家的模式。

海南省保險業發展起點低、基礎薄,學習和借鑒發達國家模式對于提高自身經營管理技術、提升自主創新能力都具有重要意義。但海南省保險業在學習和借鑒過程中,不能將國外的理論、技術生搬硬套。一是要加大學習和研究的力度,更加全面系統地學習、了解和掌握發達國家保險市場的監管政策、產品服務、經營理念和技術等,也要弄清楚其內在弊端,采用揚棄的方式應用到海南省保險業發展的實際中來。二是要充分尊重海南省的實際情況和保險市場的特殊環境,揚長避短,在學習借鑒基礎上有針對性地進行自主創新,形成一套適合于海南省保險業發展的先進模式。三是要積極引進并培養一大批適合海南省保險業發展情況的人才。通過人才戰略,把整個海南省的保險業做大做強。■

參考文獻:

[1]李漢堯.海南省保險業發展戰略[J].保險研究,2005(8).

[2]王小平.2009年海南省保險工作會議新聞稿[EB/OL]. .

[3]王小平.2005年海南省保險工作的重點[J].海南金融,2005(4).

[4]徐美芳.次貸危機對我國保險業的影響和啟示[J].上海保險,2008(8).

[5]王小平.發揮保險業在海南國際旅游島建設中的作用[Z].2008.

篇5

【關鍵詞】金融危機；金融業；養老基金

一、美國養老保險計劃的簡單介紹

美國的養老保險體系由國家通過稅收籌資的基本養老基金、企業建立的以401（k）計劃和個人退休帳戶（IRAs）為主的職業養老金計劃、個人養老儲蓄以及購買的商業養老保險共同構成，這就是所謂的三支柱模式，被形象的稱為三條腿的板凳。其中，美國國家養老金和企業職業年金兩部分構成了絕大多數美國老人退休收入的主體。

1.國家基本養老計劃

簡稱為OASDI方案，包括老年養老金、遺屬養老金和傷殘養老金三個部分，由國會立法強制實施，是美國最重要的收入保障項目。該制度是全國性的，覆蓋了美國約96%的勞動人口，社會養老保險資金主要來源于美國聯邦收入稅、社會保障收入本身的課稅、美國財政部的一般資金、社會保障資金的投資收益等，賬戶由聯邦政府統一管理，并依據社會保障法的規定進行運作，實行現收現付制。

2.企業職業養老計劃

企業養老金計劃比較復雜，包含了多種不同種類的養老金計劃。其中，最主要、也最受歡迎的計劃是401（k）計劃和個人退休帳戶（IRAs），共包含兩種框架：一種為待遇確定型計劃（DB），相對高度規制，由雇主支付；另一種為繳費確定型計劃（DC），雇主和雇員都可以繳費。無論是DB型計劃還是DC型計劃，收入主要來自雇主、雇員繳費和投資收益。企業定期向該計劃交納資金，養老金管理機構通過基金投資行為對養老金進行保值增值，它沒有固定利率，投保人的未來收益取決于保險公司的投資收益。

3.個人養老儲蓄以及購買的商業養老保險

美國養老保障體系除了上面介紹的作為基石的OASDI和作為其重要補充的第二層次的雇主養老金計劃，個人儲蓄養老金計劃構成了重要的第三層次。個人儲蓄養老金計劃是一個完全由個人決定是否愿意參加的養老金計劃，它不屬于企業養老金的范疇。在美國，個人退休儲蓄與保險投資主要有兩類：一是以退休養老為目的“退休儲蓄賬戶”，這是一種稅收優惠的退休儲蓄計劃，但該賬戶存款只能在你年老時方可提取；二是以家庭或個人為主體進行的保險投資，即向商業保險公司定期繳納保費，購買人壽保險或養老保障。美國保險市場十分發達，國民保險意識較強，因此，美國人購買商業保險養老也是極流行的投資方式。

二、金融危機對養老保險基金的影響

1.對國家養老計劃的影響

由于這部分覆蓋面廣，統籌層次高，由聯邦政府統一管理，是美國社會保障養老金的第一支柱，而且基金采用的是現收現付制，是指以同一個時期正在工作的一代人的繳費來支付已經退休的一代人的養老金的保險財務模式。它根據每年養老金的實際需要，從工資中提取相應比例的養老金，本期征收，本期使用，不為以后使用提供儲備。因為這部分資金是當期收繳當期利用的，對資金的保值增值要求不大，不必再資金市場上運行很久，更兼有強大的國家政策作為支撐和后盾，在本次金融危機中，由于其穩妥的投資策略，既沒有投資股票市場，也沒有投資于房地產，避免了這次由房地產市場下跌而引起連鎖反應的金融危機的巨大沖擊。所以金融危機并未對這部分的資金產生較大的影響。

2.對企業職業養老計劃的影響

債務是風險的源泉，次貸危機的一個簡單而重要的解釋就是：讓不具備購房能力的人群購買了房產，而無法持續還貸就引爆了整個金融體系。如果承諾的養老金待遇無法實現，勢必引起勞資沖突，而如果讓不可能的養老金待遇水平付諸實施，則大量的養老金債務很可能成為下一個危機的發端。對這部分的探討主要從它的構成兩大框架入手。

（1）對DB型養老金計劃的影響

DB型計劃預先確定雇員退休時的待遇水平，養老金資產的投資風險完全由雇主承擔。DB型計劃由養老金給付擔保公司（PBGC）對員工的退休金待遇擔保，在基金積累出現供款不足時保證員工的退休金安全。

參與DB型計劃的員工退休待遇在員工加入公司時就已經確定，因而不會受到市場環境變化的影響；二作為退休金給付來源之一的投資收益卻隨著市場環境變化起起伏伏。要保證DB型養老金計劃的穩定性就必須保證其資產與負債平衡，在投資收益不能完全滿足養老金支付時由企業向其注資，避免出現融資缺口。

事實上，美國DB型養老金計劃在2011年就已經出現財務危機，其后每年融資缺口不斷擴大，而金融危機的爆發使得無疑造成了雪上加霜的后果，更加重DB型養老金計劃的財務困境，使其供款充足率普遍下降。

對DB型養老金計劃來說，收益率急劇下降對當期退休收入水平的影響不是很大，但資產價格答復下降不進講惡化其財務支付能力，而且由于金融危機導致長期利益下降，必將導致其融資缺口不斷擴大。

供款充足率的急劇下降和融資缺口的不斷擴大，是的建立DB型養老金計劃的美國企業面臨維持計劃的巨大壓力。在金融危機中，一部分企業的養老金計劃隨著企業一起破產了，而對于那些沒有破產的企業，也很可能采取裁員或者凍結年僅計劃等措施。而這些措施都會對雇員的養老保障造成不利的影響。企業裁員風席卷各個行業，同時雇員的退休收入也是大幅度的縮水；企業申請破產后，只能由PBGC接管養老金計劃，并給與員工相應的補償。